Рейтинги банков будут ухудшаться

Агентство Fitch Ratings отмечает, что в 4-м квартале 2007 г. продолжилось уменьшение позитивных факторов в отношении банковских рейтингов при увеличении количества негативных рейтинговых действий. Согласно последним квартальным отчетам Fitch "Глобальные тенденции банковских рейтингов", сохранение неликвидности и волатильности на рынке, которые наблюдаются в настоящее время, могут привести к новой серии негативных рейтинговых действий в 2008 г., говорится в сообщении агентства.

Шок ликвидности впервые потряс финансовые рынки в августе 2007 г., но привел лишь к небольшому числу негативных рейтинговых действий в 3-м квартале 2007 г. Негативная тенденция усилилась в 4-м квартале 2007 г., когда число негативных рейтинговых действий увеличилось с 13 до 69, что стало самым высоким уровнем таких рейтинговых изменений со времени первых публикаций Fitch на эту тему в начале 2006 г.

Изменения были наиболее заметны на развитых рынках, где было проведено 19 понижений рейтингов за квартал, причем большинство этих рейтинговых действий пришлось на Северную и Южную Америку и Европу. В странах этих регионов банки наиболее сильно страдают от сохраняющейся нестабильности на мировом финансовом рынке. Кроме того, по ряду рейтингов был пересмотрен прогноз в сторону ухудшения, что отражает сохранение подверженности рискам ввиду последствий шока от кредитного кризиса. В результате отношение "Позитивных" и "Негативных" прогнозов сократилось с уровня 5 к 1 в 1-м квартале 2007 г. до 2 к 1 в 4-м квартале 2007 г.

В США негативные рейтинговые действия затронули такие крупные банки, как Citigroup и Bank of America, а также инвестбанки Bear Stearns, Morgan Stanley и Merrill Lynch. В Европе пока больше всего пострадал крупнейший банк Швейцарии UBS AG.

Хотя в глобальном масштабе в отношении 78,3 проц. банковских рейтингов сохраняется прогноз "Стабильный", Fitch ожидает дальнейших ухудшений рейтингов в 2008 г. При сохранении текущей волатильности на рынке, следует ожидать новой серии негативных рейтинговых действий.

Напомним, банк Citigroup сообщил, что размер списания стоимости активов превзойдет самые неприятные прогнозы, и составит за 2007 год 22,2 млрд долларов, из которых более 4 млрд долларов приходится именно на потребкредитование, а это около 20 процентов. В результате чистая прибыль банка сократится почти в шесть раз: с 21,5 млрд долларов годом ранее до 3,62 млрд долларов в прошлом году.

По итогам 2007 года убыток Merrill Lynch & Co. от продолжающихся операций составил 8,6 млрд долл., или 10,73 долл. в расчете на акцию. В 2006 году она получила прибыль на сумму 7,1 млрд долл., или 7,17 долл. на акцию. Чистый убыток Merrill Lynch в прошедшем году составил 7,8 млрд, или 9,69 долл. на акцию, против чистой прибыли в 7,5 млрд долл., или 7,59 долл. на акцию, в 2006 году. Выручка упала на 67 проц. - до 11,3 млрд долл. с 33,8 млрд долл.

При этом 5 крупнейших фирм Уолл-стрит намерены выплатить своим сотрудникам за 2007 год 66 млрд долл., включая бонусы на сумму, которая оценивается в 39 млрд долл. Средний размер выплат составит 353,089 тыс. долл. на человека, средняя сумма бонусов - 211,849 тыс. долл.

Merrill Lynch объявила, что размер компенсаций 64,2 тыс. сотрудников компании составит 15,9 млрд долл. По итогам 2006 года этот показатель равнялся 11,3 млрд долл.

Goldman Sachs заплатит за прошлый год работникам 20,19 млрд долл., Morgan Stanley - 16,55 млрд долл., Lehman Brothers - 4,949 млрд долл. и Bear Stearns - 3,43 млрд долл. Бонусы составляют около 60 проц. общего объема компенсационных выплат.