Рынок акций РФ в среду консолидировался у 2775п по индексу МосБиржи при смешанной динамике "фишек"

По итогам основных торгов индекс МосБиржи составил 2775,24 пункта (-0,04%), индекс РТС - 1084,37 пункта (+0,7%); лидерами снижения выступили акции "Роснефти" (MOEX: ROSN) (-3,9%), ПАО "Южуралзолото" (MOEX: UGLD) (-3,4%), "Татнефти" (MOEX: TATN) (-2,3%), но подорожали бумаги "Эн+ груп" (MOEX: ENPG) (+3,8%), "Полюса" (MOEX: PLZL) (+2,9%), "Группы компаний ПИК" (MOEX: PIKK) (+2,6%).

Официальный курс доллара США, установленный ЦБ РФ со 2 апреля, составил 80,6234 руб. (-62,7 копейки).

Чистая прибыль "Роснефти" по МСФО в 2025 году составила 293 млрд рублей, сообщила компания накануне поздно вечером. Консенсус, составленный "Интерфаксом" на основе прогнозов аналитиков, предполагал этот показатель на уровне 292 млрд руб. В 2024 году чистая прибыль компании составляла 1,084 трлн руб.

Подешевели в среду также акции "ФосАгро" (MOEX: PHOR) (-2,1%), "НОВАТЭКа" (MOEX: NVTK) (-1,6%), "ЛУКОЙЛа" (MOEX: LKOH) (-1,4%), "АЛРОСА" (MOEX: ALRS) (-0,1%), "Норникеля" (MOEX: GMKN) (-0,1%), "Интер РАО" (MOEX: IRAO) (-0,1%).

Подорожали акции ВТБ (MOEX: VTBR) (+2,5%), ПАО "Группа Позитив" (MOEX: POSI) (+2,1%), "Русала" (MOEX: RUAL) (+1,9%), "Аэрофлота" (MOEX: AFLT) (+1,2%, до 47,95 рубля), АФК "Система" (MOEX: AFKS) (+1,2%), "Хэдхантера" (SPB: HEAD) (+1,2%), "НЛМК" (MOEX: NLMK) (+1,1%), Сбербанка (MOEX: SBER) (+0,8% и +0,9% "префы"), "ВК" (MOEX: VKCO) (+0,7%), "ММК" (MOEX: MAGN) (+0,6%), "Яндекса" (MOEX: YDEX) (+0,6%), "Московской биржи" (MOEX: MOEX) (+0,5%), "Северстали" (MOEX: CHMF) (+0,5%), "Сургутнефтегаза" (MOEX: SNGS) (+0,5% и +0,2% "префы"), "МТС" (MOEX: MTSS) (+0,5%), "Т-Технологии" (MOEX: T) (+0,4%).

Менеджмент "Аэрофлота" будет рекомендовать совету директоров принять решение о выплате дивидендов по итогам 2025 года, заявил глава компании Сергей Александровский в интервью телеканалу "Россия 24". Дивполитика "Аэрофлота" предполагает выплату в размере 50% годовой скорректированной чистой прибыли, которая в 2025 года снизилась на 65%, до 22,6 млрд руб.

Набсовет "Московской биржи" вечером во вторник утвердил финальную рекомендацию годовому собранию акционеров по выплате дивидендов по итогам 2025 года в размере 19,57 рубля на акцию, сообщила торговая площадка. Всего на выплату дивидендов может быть направлено 44,5 млрд рублей, что составляет 75% чистой прибыли "Мосбиржи" по МСФО за 2025 год. По итогам 2025 года "Мосбиржа" получила 59,4 млрд рублей чистой прибыли по МСФО, что на 25,1% меньше, чем в 2024 году (79,2 млрд рублей).

Президент США Дональд Трамп в среду заявил журналистам, что США достигли своей цели в конфликте с Ираном и планируют завершить его в течение двух или трех недель. По его словам, Иран все еще сможет достичь соглашения с Вашингтоном в течение этого периода времени. Он также подчеркнул, что другие страны сами должны решать вопрос о будущем судоходства в Ормузском проливе.

Госсекретарь США Марко Рубио заявил в интервью Fox News, что американские военные близки к достижению своих целей и успешному завершению операции в Иране. Глава госдепа отметил, что США в значительной степени уничтожили военно-морской флот и военно-воздушные силы Ирана и находятся на пути к уничтожению "значительного" процента ракетных установок и уничтожению заводов по производству ракет и беспилотных летательных аппаратов в стране.

Позже в среду Трамп сообщил в соцсети Truth Social, что иранские власти обратились к Вашингтону с предложением ввести режим прекращения огня. "Президент нового режима Ирана, менее радикальный и более прозорливый, чем его предшественники, только что попросил США о прекращении огня!" - написал Трамп в соцсети.

"Мы рассмотрим эту тему, когда Ормузский пролив будет открыт, будет свободен, ничем не ограничен", - продолжил Трамп.

Пресс-секретарь Белого дома Кэролайн Левитт сообщила, что Трамп в среду вечером намерен выступить с обращением к нации по ситуации вокруг Ирана. "В среду в 21:00 по восточному времени США (в четверг в 04:00 мск - ИФ) президент Трамп выступит с обращением к нации, чтобы предоставить важную обновленную информацию по Ирану", - написала Левитт в соцсети X.

Как отмечает старший портфельный управляющий УК "Первая" Андрей Алексеев, индекс МосБиржи остается в нисходящем тренде, несмотря на высокие цены на нефть, причем значение индикатора вернулось к уровням до эскалации на Ближнем Востоке. Несмотря на благоприятную конъюнктуру на нефтегазовом рынке, по-видимому, участники рынка склонны верить в то, что блокировка Ормузского пролива может быть быстро прекращена, и на горизонте 1-2 месяцев высокие нефтяные цены долго не пробудут.

Нефтегазовые компании остаются под давлением санкций и жестких денежно-кредитных условий. При этом приостановка операций Минфина по бюджетному правилу до 1 июля может оказаться причиной укрепления рубля в ближайшие недели и месяцы, что также неблагоприятно для котировок экспортеров. В то же время рост цен на газовом рынке еще может поддержать акции "НОВАТЭКа" и "Газпрома" (MOEX: GAZP). Так, например, ранее стало известно о снятии санкций с нескольких российских судов, а также росте поставок российского трубопроводного газа в Европу, напомнил эксперт.

В целом рынок акций РФ выглядит слабо, объемы торгов с начала недели снижаются. К этому добавляется продолжающаяся пауза в мирных переговорах по Украине, которая при затухании кризиса на Ближнем Востоке вновь может стать фактором давления на рынок, считает Алексеев.

По словам эксперта по фондовому рынку компании "БКС Мир инвестиций" Андрея Смирнова, в середине недели индекс МосБиржи с переменным успехом двигался ниже рубежа 2800 пунктов. На общем настрое инвесторов в последнее время негативно сказывались дискуссии о налоге на сверхприбыль компаний, а также атаки украинских БПЛА на российские нефтеперерабатывающие заводы и портовую инфраструктуру. Конъюнктура рынков тоже сложилась неоднозначной: цены на нефть развернулись вниз и в среду тестировали $100 за баррель, рубль же не торопится слабеть с завершением налогового периода.

Вместе с тем в Кремле сообщили, что пауза в трехсторонних переговорах по Украине вызвана тем, что США в настоящее время заняты конфликтом с Ираном. Внешний геополитический трек продолжает изобиловать противоречивыми словесными интервенциями. Заявления американского президента о готовности свернуть военную кампанию против Ирана течение 2-3 недель ободрили биржевые площадки по всему миру, особенно в АТР.

Трамп в ночь на четверг выступит с речью по ситуации в Иране, поэтому возможен всплеск волатильности на рынках. В четверг будут опубликованы данные по торговому балансу США, а ЕЦБ выпустит ежемесячный отчет. На российском рынке в этот день "Фосагро", IVA Technologies (MOEX: IVAT) представят годовые отчетности по МСФО, "Группа Астра" (MOEX: ASTR) проведет день инвестора и раскроет финансовые результаты за 2025 г. Краткосрочно российский рынок может отреагировать на свежие данные Росстата по инфляции. Без ярких новостных драйверов можно ожидать продолжения консолидации индекса МосБиржи в диапазоне 2750-2800 пунктов, считает Смирнов.

По оценке аналитиков компании "Цифра брокер", блокировка Ормузского пролива и военные действия в ближневосточном регионе взвинтили цены на сырьевые товары, однако российский рынок отыгрывает эти новости со сдержанным пессимизмом. Причина кроется в угрозах разрушения российской инфраструктуры из-за участившихся атак украинских беспилотников. Дополнительным фактором давления выступают дискуссии о возможном введении налога на сверхприбыль (windfall tax) для металлургических компаний вследствие существенного роста цен на золото и ряд других цветных и драгоценных металлов в последние годы. Данного рода инициативы логичным образом снижают склонность инвесторов к покупке рискованных активов, полагают эксперты.

В среду данные Росстата по недельной инфляции, а также данные за март по занятости и объему розничных продаж позволят оценить состояние экономики и сформировать более точные ожидания относительно будущего решения Банка России по ключевой ставке. Напряженность на рынке труда, скорее всего, продолжит снижаться, а темпы роста розничных продаж - замедляться, что в целом выступает фактором в пользу снижения ставки ЦБ. Однако на заседании в апреле регулятор может взять паузу для оценки влияния внешних шоков на российскую экономику, считают в компании "Цифра брокер".

По словам аналитика ИК "Велес Капитал" Елены Кожуховой, рынок акций в среду не показал значительных изменений, реагируя главным образом на отдельные корпоративные драйверы.

Бумаги металлургических компаний, в частности, производителей алюминия и золота подросли вместе с ценами на металлы. Акции ВТБ на этой неделе чувствуют себя лучше рынка, очевидно, ожидая сигналов в отношении дивидендов за 2025 год. Акции нефтяных компаний проседают вместе с ценами на "черное золото" на фоне надежд на завершение ближневосточного конфликта. Фиксации прибыли подверглись также другие бенефициары ситуации, такие как "ФосАгро". Кроме того, "Роснефть" накануне вечером представила финансовые результаты за 2025 год по МСФО, согласно которым чистая прибыль, относящаяся к акционерам, упала на 73% г/г (до 293 млрд руб.). В компании объяснили существенное отрицательное влияние на прибыль высоким уровнем ключевой ставки ЦБ РФ, ростом ставки налога на прибыль, неденежных и разовых факторов, отметила аналитик.

Фьючерсы на нефть Brent пытаются удержаться выше $100 за баррель на фоне сообщений о новых атаках на нефтяные месторождения на Ближнем Востоке. Цены остаются чувствительными к геополитическим сигналам, а инвесторы продолжают оценивать перспективы мировых поставок. Западные фондовые площадки в среду восстанавливаются от годовых минимумов, однако возможно новое снижение, если надежды на завершение конфликта в Иране не оправдаются. Индексы МосБиржи и РТС сохраняют слабость в отсутствие масштабных драйверов движения. Деэскалация ситуации на Ближнем Востоке может вернуть мировое внимание к украинскому конфликту и принести обнадеживающие сигналы, в том числе для настроений в РФ, полагает Кожухова.

Управляющий по анализу банковского и финансового рынков банка ПСБ (MOEX: PSKB) Богдан Зварич также полагает, что давление продавцов в акциях российских нефтегазовых компаний может сохраниться при дальнейшем снижении нефти из-за опасений относительно способности компаний в полной мере воспользоваться благоприятной конъюнктурой рынков энергоносителей, а также дефицита идей для новых покупок в российских бумагах. В такой ситуации индекс МосБиржи закрепится в диапазоне 2700-2800 пунктов и может сделать шаг к середине данного коридора, считает эксперт.

В Азии в среду наблюдалась позитивная динамика индексов акций (японский Nikkei 225 вырос на 5,2%, австралийский индекс ASX Australia - на 2,3%, южнокорейский Kospi - на 8,4%, китайский Shanghai Composite - на 1,5%, гонконгский Hang Seng прибавил 2%), "плюсуют" Европа (индексы CAC 40, FTSE, DAX растут на 1,1-2,7%) и США (индексы к 19:00 МСК выросли на 1-1,6% во главе с Nasdaq).

Индекс Танкан, оценивающий уровень доверия к экономике Японии среди крупных компаний обрабатывающей промышленности, в первом квартале увеличился до 17 пунктов по сравнению с пересмотренными вверх 16 пунктами в предыдущие три месяца, сообщил в среду Банк Японии. Показатель стал максимальным с четвертого квартала 2021 года. Аналитики в среднем ожидали его на уровне 16 пунктов, по данным Trading Economics.

Индекс деловой активности в производственном секторе США (ISM Manufacturing) в марте повысился до 52,7 пункта с 52,4 пункта месяцем ранее, говорится в сообщении Института управления поставками (ISM). Аналитики, консенсус-прогноз которых приводит Trading Economics, ожидали его подъема до 52,5 пункта.

На нефтяном рынке в среду цены проседают, трейдеры продолжают оценивать новости, касающиеся ситуации на Ближнем Востоке.

Стоимость июньских фьючерсов на Brent к 19:00 МСК в среду составила $101,94 за баррель (-1,9% и -3,5% во вторник), майская цена фьючерса на WTI - $99,75 за баррель (-1,6% и -1,5% накануне).

Давление на цены оказали заявления Трампа о том, что США могут завершить военную кампанию против Ирана через две-три недели, а также об обращении иранских властей к Вашингтону с предложением ввести режим прекращения огня. "Мы рассмотрим эту тему, когда Ормузский пролив будет открыт, будет свободен, ничем не ограничен", - написал Трамп. Он добавил, что до момента снятия блокады с Ормузского пролива США продолжат бомбардировки Ирана.

В иранском Корпусе стражей исламской революции (КСИР) заявили, что "нелепые" заявления президента США не заставят Иран открыть Ормузский пролив для недружественных стран, сообщили в среду ближневосточные СМИ.

В иранском МИДе назвали утверждения Трампа о том, что Тегеран просил Вашингтон прекратить огонь, "лживыми и безосновательными".

По данным Минэнерго США, запасы нефти в стране на прошлой неделе выросли на 5,45 млн баррелей, резервы бензина сократились на 585 тыс. баррелей, дистиллятов - упали на 2,11 млн баррелей. Аналитики в среднем прогнозировали увеличение запасов нефти на 800 тыс. баррелей, сокращение резервов бензина и дистиллятов на 1,9 млн баррелей и 600 тыс. баррелей соответственно, по данным Trading Economics.

Резервы на терминале в Кушинге, где хранится торгуемая на Нью-Йоркской товарной бирже (NYMEX) нефть, выросли на 520 тыс. баррелей.

Во "втором эшелоне" на Мосбирже подешевели акции ПАО "Варьеганнефтегаз" (MOEX: VJGZ) (-9,2% и -8,7% "префы"), ПАО "Славнефть-Ярославнефтеоргсинтез" (MOEX: JNOS) (-7,1% и -5,5% "префы"), ПАО "Славнефть-Мегионнефтегаз" (MOEX: MFGS) (-6,5% и -10,5% "префы"), ПАО "Теплант Восток" (MOEX: PRFN) (-4,3%), ПАО "Смарттехгрупп" (MOEX: CARM) (-3,6%), ПАО "Россети Юг" (MOEX: MRKY) (-2,9%), ПАО "Европлан" (MOEX: LEAS) (-2,9%).

ПАО "Промомед" (MOEX: PRMD) (-1%) в 2025 году получило 123,45 млн рублей чистой прибыли по РСБУ против 69,38 млн рублей убытка годом ранее, сообщается в отчете компании. На конец 2025 года непокрытый убыток общества составил 74,89 млн рублей. С 2022 года компания не получала выручку. Прибыль стала возможной благодаря процентам к получению в размере 293,3 млн рублей (+44%). В минувшем году компания не получала доход от участия в других организациях (в 2024 г. - 249,9 млн рублей).

Чистая прибыль "Газпром нефти" (MOEX: SIBN) (-0,7%) в 2025 году по РСБУ составила 281,83 млрд рублей по сравнению с 431,97 млрд рублей годом ранее (в 1,5 раза меньше), говорится в отчете компании. Выручка снизилась с 3,26 трлн рублей до 2,87 трлн рублей (на 12%), себестоимость продаж снизилась на 9,2% - до с 2,67 трлн рублей до 2,43 трлн рублей.

Выросли в среду акции ПАО "РН-Западная Сибирь" (MOEX: CHGZ) (+21,9%), ПАО "Донской завод радиодеталей" (MOEX: DZRD) (+15,4%), "ИК Русс-Инвест" (MOEX: RUSI) (+10,2%), "Белона" (MOEX: BLNG) (+8,6%), расписки "О''Кей" (MOEX: OKEY) (+5,7%), акции ПАО "Бурятзолото" (MOEX: BRZL) (+5,6%), "ТГК-2" (MOEX: TGKB) (+4,5% и +4,4% "префы"), ПАО "Россети Сибирь" (MOEX: MRKS) (+4,2%).

Суммарный объем торгов акциями из расчета индекса МосБиржи за день составил 64,25 млрд рублей (из них 9,28 млрд рублей пришлось на акции "Роснефти", 7,45 млрд рублей на бумаги ВТБ и 5,29 млрд рублей на обыкновенные акции Сбербанка).