К 11:00 МСК индекс МосБиржи составил 2704,93 пункта (-0,1%), индекс РТС - 1323,38 пункта (-0,5%); цены большинства основных "фишек" на "Московской бирже" (MOEX: MOEX) изменились в пределах 1,3% на фоне ослабления рубля.
Доллар вырос до 64,4 рубля (+0,19 рубля).
Подросли акции "Яндекса" (MOEX: YNDX) (+4,6%), "Мечела" (MOEX: MTLR) (+0,7% и +1,3% "префы"), "Газпром нефти" (MOEX: SIBN) (+0,6%), АФК "Система" (MOEX: AFKS) (+0,5%), "Мосбиржи" (+0,5%), "Роснефти" (MOEX: ROSN) (+0,5%), "Распадской" (MOEX: RASP) (+0,3%), "Новолипецкого металлургического комбината" (MOEX: NLMK) (+0,3%), "Россетей" (MOEX: RSTI) (+0,2%), "ФСК ЕЭС" (MOEX: FEES) (+0,2%).
Подешевели из-за отсечки на бирже дивидендов за второй квартал с учетом расчетов "Т+2" акции "Магнитогорского металлургического комбината" (-2,2%, до 36,78 рубля, дивиденды - 0,69 рубля) и "ФосАгро" (-1,6%, до 2463 рубля, дивиденды - 54 рубля).
Также просели бумаги "Сургутнефтегаза" (MOEX: SNGS) (-1% и -0,5% "префы"), "АЛРОСА" (MOEX: ALRS) (-0,9%), "Аэрофлота" (MOEX: AFLT) (-0,7%), "Татнефти" (MOEX: TATN) (-0,7%), "Магнита" (MOEX: MGNT) (-0,6%), "Газпрома" (MOEX: GAZP) (-0,6%), "ЛУКОЙЛа" (MOEX: LKOH) (-0,4%), "Норникеля" (MOEX: GMKN) (-0,3%).
Индексы в США в пятницу выросли на сообщениях о том, что США и Китай достигли промежуточного торгового соглашения. Президент США Дональд Трамп объявил о заключении "очень значительной сделки" с КНР, которая является первым этапом урегулирования торгового спора, охватывает вопросы интеллектуальной собственности, валютной политики и финансовых услуг, а также предусматривает увеличение Китаем импорта американской сельхозпродукции в объеме $40-50 млрд.
Министр финансов США Стивен Мнучин заявил, что Вашингтон откажется от увеличения пошлин на товары китайского экспорта общим объемом $250 млрд, которое было запланировано на 15 октября. При этом торговый представитель США Роберт Лайтхайзер отметил, что никаких решений в отношении планов подъема пошлин на китайские товары объемом $160 млрд в год, запланированного на декабрь, не принималось, как и решений в отношении китайского технологического гиганта Huawei.
Поддержку фондовому рынку США в пятницу также оказала информация о том, что Федеральная резервная система (ФРС) с 15 октября начнет выкупать казначейские векселя общим объемом $60 млрд в месяц.
Выкуп векселей продлится "по крайней мере, до конца второго квартала следующего года", сообщила ФРС. "Помимо этого, Федрезерв будет проводить операции РЕПО овернайт и срочные РЕПО, по крайней мере, до конца января следующего года, чтобы обеспечить достаточный уровень резервов центробанка", - отмечается в сообщении.
Решение о выкупе векселей и проведении регулярных операций РЕПО принято для смягчения риска усиления давления на денежные рынки, которое может негативно повлиять на осуществление денежно-кредитной политики. ФРС подчеркнула, что планируемые меры - чисто технические и не являются изменением монетарной политики.
В понедельник в Азии преобладала позитивная динамика индексов (Япония не работает в связи с празднованием Дня здоровья и спорта, китайский Shanghai Composite вырос на 1,2%), однако проседает Европа (FTSE, DAX, CAC 40 теряют 0,5-0,7%) и "минусуют" американские фондовые фьючерсы (контракт на индекс S&P 500 просел на 0,2%).
Китайское госинформагентство "Синьхуа" дало более осторожную характеристику пятничным договоренностям, заявив о достижении сторонами "существенного прогресса" в ряде сфер.
Статданные, обнародованные в понедельник, указали на продолжающееся снижение объемов китайского экспорта и импорта. Экспорт в долларовом выражении уменьшился второй месяц подряд - на 3,2% по сравнению с тем же месяцем годом ранее, свидетельствуют данные Главного таможенного управления (ГТУ) КНР. Импорт сократился пятый месяц подряд - на 8,5%. Аналитики, опрошенные The Wall Street Journal, в среднем прогнозировали снижение китайского экспорта в сентябре на 3%, импорта - на 6%.
Нефть в понедельник корректируется вниз после роста на прошлой неделе на фоне инцидента с иранским танкером в Красном море, а также сообщений о промежуточном торговом соглашении между США и Китаем; цена Brent находится на $0,4 ниже уровня, отмечавшегося при закрытии рынка акций РФ 11 октября.
Стоимость декабрьских фьючерсов на Brent к 11:00 МСК составила $59,67 за баррель (-1,4% и +2,4% в пятницу), ноябрьская цена WTI - $53,99 за баррель (-1,3% и +2,2% в пятницу).
По итогам прошедшей недели Brent подорожала на 3,7%, WTI - на 3,6%. Как сообщалось ранее, иранский танкер стал жертвой нападения в Красном море, он был атакован дважды и получил повреждения.
Как отмечает аналитик компании "Алор брокер" Алексей Антонов, в минувшую пятницу завершилась главная интрига недели - США и Китай достигли соглашения по первому этапу всеобъемлющей торговой сделки. Подробностей договоренностей пока нет, но известно, что Китай начнет закупать в США сельхозпродукцию на $40-50 млрд, урегулированы вопросы интеллектуальной собственности и финансовых услуг.
При этом складывается впечатление, что США пошли на некоторые уступки и готовы идти на них и дальше. В частности, американский президент Трамп заявил о том, что дополнительные пошлины на китайские товары, которые должны были введены 15 октября, вводиться не будут. Тем самым риски разрастания торговой войны резко снизились.
На текущей неделе рынки начали корректироваться, что можно объяснить как фиксацию прибыли по факту после нескольких дней разгона котировок. Подрастают акции "Яндекса" после обвала в пятницу на 18,5% на фоне информации, что в Госдуме началось обсуждение законопроекта, ограничивающего долю иностранцев двадцатью процентами в капитале значимых для страны информационных компаний (обсуждение подобных законопроектов наносит сильный удар по инвестиционному климату страны).
Спекулятивно интересны акции Сбербанка (MOEX: SBER), который проторговывает сопротивление 230 рублей. Нефтянка не успела отыграть рост нефти Brent до $60 за баррель, но в понедельник этот рубеж вновь был оставлен, что делает усилия "быков" тщетными. Можно присмотреться к сильно просевшим акциям черных металлургов, которые являются одними из бенефициаров снижения рисков разрастания глобальной торговой войны. Бумаги также поддерживает ожидаемое ослабление рубля и традиционно высокие дивиденды.
Однако в целом на возобновление среднесрочного роста рынка рассчитывать не стоит - российские акции пока выглядят слабо, остро ощущается отсутствие свежих денег. Улучшение взаимоотношений между США и Китаем является хорошим среднесрочным драйвером роста нефти, однако для продолжения роста котировок в район сопротивления $63,5 за баррель необходимы и другие факторы, в частности, неплохо бы снизиться запасам нефти в США, считает Антонов.
По словам эксперта компании "БКС Брокер" Игоря Галактионова, новостная повестка снижает вероятность новых протекционистских мер между США и Китаем в ближайшей перспективе, что может сократить давление на глобальный экономический рост. Нефть сползает вниз после роста в пятницу из-за напряженности на Ближнем востоке, где иранский танкер SABITI был атакован ракетами вблизи побережья Саудовской Аравии, которая заявляет о непричастности к атаке на судно. На фоне натянутых взаимоотношений между Ираном и Саудовской Аравией очередные нападения в заливе угрожают перерасти в более ожесточенную конфронтацию. Это увеличивает риски перебоев с поставками из Персидского залива, что чревато ростом цен на нефть.
Несмотря на улучшение сантимента, участники рынка по-прежнему проявляют осторожность, что выражается в текущем снижении нефтяных котировок. Краткосрочные ожидания смещены в сторону роста, однако тема замедления мировой экономики остается в фокусе внимания. При появлении новых свидетельств такой слабости распродажи могут возобновиться.
В США впервые после 7-недельной серии снижения буровая активность выросла, о чем сообщают очередные еженедельные данные от Baker Hughes: количество активных нефтяных буровых установок в США достигло на прошлой неделе 712 штук (+2 единицы). В годовом выражении сокращение составляет 157 установок. Чуть более половины всех буровых (421 против 487 на начало года) сосредоточено на ключевом американском сланцевом месторождении Permian.
Тем не менее, пока добыча в США продолжает расти за счет увеличения продуктивности действующих скважин. В большинстве сланцевых бассейнов этот показатель вырос до рекордных уровней, о чем ранее сообщило EIA в своем ежемесячном отчете. В это же время в Канаде количество буровых установок снизилось до 102 штук (-3 единицы), годом ранее в это же время было 127 установок.
По словам аналитика ИК "Велес Капитал" Елены Кожуховой, торговое соглашение США-КНР не вызвало глобального ралли.
В США индексы в пятницу выросли после сообщений о достижении США и Китаем торгового соглашения по основным вопросам, среди которых - интеллектуальная собственность, закупки сельскохозяйственной продукции, финансовые услуги и валютные курсы. Кроме того, США отказались от повышения пошлин на китайский импорт, запланированного на 15 октября. Решение относительно декабрьского повышения пошлин принято еще не было. Сторонам, однако, еще предстоит оформить и подписать договоренности, а также продолжить переговоры, что подчеркивает сохранение торговых рисков.
Нефть дешевеет после скачка вверх в пятницу, обеспеченного во многом новостями о взрыве на иранском танкере в Красном море. Цены в понедельник остановили повышение в районе средних полос Боллинджера дневных графиков - $61 за баррель Brent, только при закреплении выше "быки" смогут рассчитывать на новую волну роста. Данные Baker Hughes при этом показали рост числа нефтяных буровых установок в США на прошлой неделе на 2 единицы (до 712 штук).
Российские индексы МосБиржи и РТС находятся под давлением средних полос Боллинджера дневных графиков (2755 и 1345 пунктов соответственно), которые мешают им идти выше. Отсутствие за рубежом ярко выраженного оптимизма после завершения торговых переговоров вряд ли позволит индикаторам преодолеть важные сопротивления в начале новой недели, считает Кожухова.
По словам аналитика Промсвязьбанка (MOEX: PSKB) Михаила Поддубского, позитивные изменения в торговых отношениях США и Китая должны улучшить риск-аппетит на глобальных рынках, но эйфории пока не наблюдается. В пятницу США и Китай пришли к консенсусу по ряду вопросов и анонсировали начало движения к полноценной торговой сделке. В ближайшие пять недель будет составлено соглашение первого этапа, куда войдет обязательство Китая покупать сельскохозяйственную продукцию в США на сумму $40-50 млрд, валютный пакт и ряд условий, разъясняющих вопросы защиты интеллектуальной собственности (по содержанию этой части пока больше всего вопросов). США в свою очередь не будут реализовывать анонсированное ранее повышение пошлин с 15 октября. Ожидать большего от торговых переговоров прошлой недели вряд ли было возможно, поэтому такой результат стоит оценивать позитивно. Однако в среднесрочной перспективе торговый конфликт считать оконченным пока еще явно преждевременно.
В минувшую пятницу Федрезерв США объявил о начале с 15 октября покупок векселей в размере 60 млрд евро в месяц. Покупки бумаг будут продолжаться как минимум до второго квартала 2020 года включительно, а объем операций может корректироваться при необходимости. Данными действиями ФРС демонстрирует, что готова своевременно реагировать на появление дисбалансов и в данном конкретном случае контролирует риски появления дефицита ликвидности.
Третья важная тема - появление надежды на достижение компромисса в вопросе Brexit. После встречи премьер-министров Великобритании и Ирландии было достигнуто согласие в отношении открытой границы между странами (важный пункт преткновения в переговорах). На данный момент основной вопрос - поддержит ли соглашение на данных условиях британский парламент. В конце текущей недели состоится саммит лидеров ЕС (17-19 октября), на котором, вероятно, будет прояснена позиция Европейского Союза относительно условий соглашения, и возможно, в ближайшую субботу парламенту Великобритании предстоит выбирать между тремя опциями: ратификация соглашения, продление даты Brexit (для этого варианта нужен веский довод, например, объявление досрочных выборов в парламент) и выход из состава ЕС без сделки (судя по последним заявлениям, такой вариант пока не поддерживается большинством членов).
Во "втором эшелоне" на "Московской бирже" лидерами отката выступили акции "МРСК Сибири" (MOEX: MRKS) (-2,4%), ADR Qiwi (MOEX: QIWI) (-1,4%), акции ПАО "Таттелеком" (MOEX: TTLK) (-1,3%).
Подорожали бумаги ПАО "Павловский автобус" (MOEX: PAZA) (+3,6%), АО "Лензолото" (MOEX: LNZL) (+3,2%).
Суммарный объем торгов акциями из расчета индекса МосБиржи к 11:00 МСК составил 8,588 млрд рублей (из них 2,463 млрд рублей пришлось на акции "Яндекса" и 1,875 млрд рублей - на обыкновенные акции Сбербанка).
5
