По итогам торгов индекс ММВБ составил 2021,88 пункта (-0,1%), индекс РТС - 1137,26 пункта (+1,1%); рублевые цены "фишек" на "Московской бирже" (MOEX: MOEX) изменились в пределах 3%.
Доллар упал до 56 рублей (-0,61 рубля) - минимума с июля 2015 года.
В лидерах роста выступили акции "АЛРОСА" (MOEX: ALRS) (+1,7%), "Магнита" (MOEX: MGNT) (+2,7%), "Роснефти" (MOEX: ROSN) (+2%), "Россетей" (+4,7%), "РусАла" (MOEX: RUALR) (+3,3%), "ФСК ЕЭС" (+5,9%).
Подешевели бумаги "ЛУКОЙЛа" (MOEX: LKOH) (-2,6%), "Мечела" (MOEX: MTLR) (-2,2%), "Мобильных телесистем" (MOEX: MTSS) (-1,7%), "НОВАТЭКа" (MOEX: NVTK) (-2,1%), "Северстали" (MOEX: CHMF) (-1,9%), "Сургутнефтегаза" (MOEX: SNGS) (-0,5% и -0,5% "префы").
В четверг снизилась фондовая Азия, в Европе динамика смешанная (FTSE просел на 0,1%, S&P 350 вырос на 0,5%), растет Америка (индекс S&P 500 вырос на 0,3%) и раллирует нефть.
Финальная оценка роста ВВП США в IV квартале повышена до 2,1% при прогнозах роста до 2% с 1,9%. Число первичных заявок на пособие по безработице в США на прошлой неделе сократилось до 258 тыс. при прогнозах снижения до 247 тыс.
Нефть после локальной коррекции вниз вернулась вечером к росту. Поддержку ценам оказывает статистика из США и сокращение нефтедобычи в Ливии из-за форс-мажорных обстоятельств.
Стоимость майских фьючерсов на нефть Brent к 18:50 МСК в четверг составила $53,15 за баррель (+1,2% и +2,1% накануне), майская цена WTI - $50,35 за баррель (+1,7% и 2,4% в среду).
Как сообщило министерство энергетики США, запасы нефти в стране на прошлой неделе увеличились на 0,867 млн баррелей (до рекордных 533,977 млн баррелей) при прогнозах роста на 2 млн баррелей. Кроме того, резервы бензина и дистиллятов сократились сильнее ожиданий.
По словам ведущего аналитика банка "Российский капитал" Анастасии Сосновой, пробитие поддержки открыло доллару дорогу в район 55-55,5 руб./$1. Впрочем, это станет возможным в том случае, если цены на нефть Brent совершат очередной рывок. Евро тем временем продолжил дешеветь к доллару США, тогда как в Европейском центральном банке дали понять, что о сворачивании стимулирования пока не может быть и речи.
По словам аналитика Промсвязьбанка (MOEX: PSBR) Евгения Локтюхова, фактор крепкого рубля и некоторое ухудшение настроений на фондовых рынках развитых стран препятствовали росту российских ликвидных акций. Лучше рынка выглядел сектор электроэнергетики, где восстановительное ралли показали акции ФСК и "Россетей".
В целом, на рынке сохраняется неуверенность в отношении дальнейшего роста нефтяных котировок и настроений на мировых рынках, что в условиях крепнущего рубля удерживает индекс ММВБ от роста к 200-дневной средней (2040-2045 пунктов).
Как отмечает аналитик УК "Райффайзен Капитал" София Кирсанова, позитивными факторами стал рост нефти и снижение опасений относительно способности Д.Трампа претворить в жизнь политику стимулирования роста экономики США, обещанную в рамках предвыборной кампании. Аналитики и эксперты рынка прогнозируют, что после поражения американского президента в попытке провести отмену Obamacare через Конгресс, обсуждение изменений в налоговом кодексе США (включая border adjustment tax и сокращение corporate tax) будет более успешным, и администрация Д.Трампа сумеет найти источники пополнения бюджета для снижения налоговой нагрузки на бизнес.
В рублевом эквиваленте стоимость нефти опустилась до 2970 руб. за баррель после 3400 руб. в начале года. Даже покупки валюты Банком России (нефтяная выручка при цене Urals свыше $40 за баррель) никак не влияют на курс отечественной валюты. Снижение ставки ЦБ на 25 базисных пунктов также не вызвало реакции на рынке, поскольку реальная процентная ставка по-прежнему остается на достаточно высоких уровнях (свыше 5%).
В правительстве РФ продолжается обсуждение дивидендной политики сетевых компаний, что вызывает волатильность в бумагах сектора.
Директор по анализу финансовых рынков и макроэкономики УК "Альфа-Капитал" Владимир Брагин полагает, что краткосрочно рубль может продолжить укрепление. ЦБ РФ, судя по заявлениям, ориентируется на очень консервативный прогноз по нефти до конца года, поэтому пока воздерживается от интервенций для ослабления рубля, а другие факторы способны повлиять на курс только в отдаленной перспективе. Но ЦБ РФ может поменять свое мнение. Возможно, курс в районе 55 руб./$1 будет тем уровнем, когда регулятор может пересмотреть свое отношение к интервенциям. Кстати, курс 55 руб./$1 - это, с поправкой на инфляцию в рублях и долларах, примерно соответствует курсу 50 руб./$1 в середине 2015 года, когда ЦБ РФ начал активные валютные интервенции.
Актуальный прогноз на конец года, по оценке В.Брагина, составляет 62 руб./$1. Именно к концу года будут актуальны рост импорта и других статей оттока валюты по счету текущих операций, накопленный эффект интервенций Минфина, а также уменьшение активности carry trade вслед за снижением ставки ЦБ РФ и потенциала положительной переоценки ОФЗ. Пока же основной фактор движений в рубле - это траектория ключевой ставки ЦБ РФ и отношение регулятора к вопросу валютных интервенций.
Руководитель дирекции финансовых рынков Уральского банка реконструкции и развития (УБРиР) Владимир Зотов считает, что укрепление рубля подогрели аукционы Минфина по размещению ОФЗ - накануне спрос на бумаги с погашением в 2019 году в три раза превысил предложение, на бумаги с погашением в 2033 году - в 1,5 раза. Это очень хороший результат, российские долговые инструменты продолжают пользоваться повышенным спросом. Следующий позитивный для российской валюты момент - цены на нефть.
Помимо нефти и аукционов Минфина, рост рубля мог быть обусловлен реакцией спекулянтов, делавших ранее ставку на укрепление доллара, а теперь закрывающих свои позиции.
Во "втором эшелоне" на "Московской бирже" в четверг в росте лидировали акции "Сахаэнерго" (+39,9%), "Кузбасской топливной компании" (MOEX: KBTK) (+9,7%), АО "ЧЗПСН-Профнастил" (MOEX: PRFN) (+6,8%), ""МРСК Центра и Приволжья" (+4,9%), АО "Русолово" (MOEX: ROLO) (+4,1%), "Группы компаний ПИК" (MOEX: PIKK) (+3,6%), "Группы "Разгуляй" (MOEX: GRAZ) (+3,5%).
Подешевели акции АО "Таганрогский комбайновый завод" (MOEX: TGKO) (-10%), "Челябинского металлургического комбината" (MOEX: CHMK) (-7%), "Нижнекамскнефтехима" (MOEX: NKNC) (-3,5%), банка "Санкт-Петербург" (MOEX: BSPB) (-2,4%).
Суммарный объем торгов акциями на основном рынке "Московской биржи" за день составил 24,821 млрд рублей (из них 3,982 млрд рублей пришлось на обыкновенные акции Сбербанка (MOEX: SBER) и 3,7 млрд рублей - на бумаги "Газпрома" (MOEX: GAZP)).
5
