UFS Investment Company
Греция отказывается сегодня осуществить платеж по кредиту.
Рейтинговое агентство Standard & Poor''s снизило рейтинг Греции до ССС-.
Fitch понизило рейтинг четырех крупных греческих банков.
Индекс потребительских цен Германии за июнь понизился в месячном выражении на 0,1%.
Сегодня истекает срок выплаты Афинами двух траншей платежей в счет погашения кредита в пользу МВФ объемом €1,6 млрд. Накануне вечером глава Еврокомиссии Жан-Клод Юнкер сделал Афинам очередное «последнее» предложение по урегулированию долга Греции. При этом Афины должны поторопиться с ответом до начала сегодняшней экстренной встречи Европарламента. Ранее Еврогруппа отказалась продлевать программу поддержки Греции, которая завершает свое действие после 30 июня. Греция в свою очередь объявила о том, что не перечислит платеж по кредиту Международного валютного фонда. Для принятия решения по тому, принимать условия кредиторов или нет, греческие власти намерены провести референдум, который состоится 5 июля. При этом работа финансовой системы Греции парализована, банки в понедельник не открылись, снятие наличных ограничено суммой в €60, объем денежных переводов также ограничен, а биржа закрыта до конца недели. Рейтинговое агентство Standard & Poor''s снизило рейтинг Греции до ССС- с ССС, прогноз негативный. По мнению экспертов, вероятность выхода Греции из Еврозоны составляет примерно 50%. Также рейтинговое агентство Fitch понизило рейтинг четырех крупных греческих банков до уровня "ограниченный дефолт" после того, как правительство страны распорядилось закрыть коммерческие банки на неделю для установления контроля над движением капитала. Ситуация по греческому вопросу складывается негативная, риски растут, доходность греческих облигаций растет, а рынки акций резко снижаются. Однако стоимость CDS Греции снижается, а единая европейская валюта укрепляется. По всей видимости, игроки цепляются за надежду, что проблема в последний момент будет решена.
По предварительным данным индекс потребительских цен Германии за июнь понизился в месячном выражении на 0,1%, против прогноза увеличения на 0,2%, месяцем ранее показатель поднялся на 0,1%. В годовом исчислении инфляция в ФРГ составила 0,3%, при прогнозе 0,5%, в мае потребительские цены выросли на 0,7%. Статистика слабая, но инвесторы проигнорировали вышедшие данные, поскольку все внимание игроков сейчас сосредоточено на развитии ситуации вокруг Греции.
Валютная пара EUR/USD в ходе вчерашних торгов закрыла утренний гэп вниз и достигала отметки 1,1278 доллара за евро (+2,37% к утру пятницы). В итоге соотношение единой европейской валюты и доллара в течение последних суток выросло на 1,62% до уровня 1,1195 доллара за евро. Динамику соотношения двух основных мировых валют в ближайшее время будет определять новостной фон, развитие ситуации по Греции. Полагаем, в течение сегодняшнего дня пара EUR/USD будет находиться в диапазоне 1,1130-1,1290 доллара за евро.
Цены на черное золото снижаются несмотря на ослабление доллара. Превышение предложения черного золота над спросом, опасения игроков по поводу замедления темпов роста потребления нефти на фоне проблем вокруг Греции – оказывают давление на котировки углеводорода. Нефть марки Light Sweet в течение последних суток подешевела на 0,78% до уровня $58,26 за баррель. Стоимость североморской смеси нефти Brent уменьшилась на 0,53% до уровня $62,08 за баррель. Продолжаем ожидать роста волатильности и сохранения давления на стоимость черного золота. Полагаем, Brent в течение дня будет находиться в диапазоне $60,70-62,70 за баррель.
Российская валюта по итогам понедельника ослабла на 1,72% до уровня 55,75 рубля за доллар. Рост оценки рисков из-за ухудшения ситуации по Греции, снижение цен на нефть – оказали давление на российскую валюту. Сегодня рубль может продолжить слабеть, не исключаем увеличения волатильности российской валюты. Полагаем соотношение доллара и рубля в течение дня будет находиться в диапазоне значений 55,20-56,70 рубля за доллар. Единая европейская валюта будет находиться в пределах значений 61,50-63,50 рубля за евро.
Российский рынок акций по итогам пятничных торгов снизился. Индекс РТС сократился на 1,59% до отметки 928,03 пункта, Индекс ММВБ уменьшился на 0,58% до значения 1634,93 пункта. Рост оценки рисков, снижение котировок черного золота, негативная динамика мировых рынков акций оказывают давление на российский рынок акций. Сегодня котировки акций будут оставаться под давлением, но многое будет зависеть от развития греческой истории. Технический внешний фон на сегодняшнее утро от нейтрального до умеренно негативного: американские индексы акций в понедельник упали, фьючерсный контракт на индекс S&P 500 сегодня дорожает, азиатские индексы акций торгуются в плюсе, нефть марки Brent уменьшилась в цене. Полагаем, Индекс ММВБ в течение сегодняшнего дня будет находиться в диапазоне 1590-1640 пунктов.
Главный аналитик UFS Investment Company Алексей Козлов
