"Эйлер" повысил прогнозную стоимость акций X5 до 5000 руб

"Эйлер" повысил прогнозную стоимость акций ПАО "Корпоративный центр ИКС 5" (X5) до 5000 рублей за штуку, бумаги эмитента становятся самыми интересными в секторе, сообщается в материале аналитической компании.

Финансовые результаты Х5 за второй квартал 2025 года отразили разворот рентабельности по EBITDA, которая составила 6,5%, и послужили дополнительным поводом ожидать реализации годового плана в 6%+, отмечают эксперты Мария Колбина, Николай Ковалев и Антон Соловкин.

Эмитент потратил 45 млрд руб. на выкуп собственных акций.

"Мы сокращаем заложенное в нашу модель общее количество акций на размер казначейского пакета (10%)", - указывают эксперты.

"Дивидендная политика и цель по долговой нагрузке (чистый долг/EBITDA 1,2-1,4х) соответствуют в нашей модели дивидендной доходности 20% на следующие двенадцать месяцев", - говорится в обзоре.

Дополнительным фактором поддержки, по мнению аналитиков "Эйлера", становится потенциальное включение Х5 в индекс Мосбиржи в сентябре с весом до 4%.

"Мы также сокращаем безрисковую ставку на 100 базисных пунктов, до 13,5%, и повышаем прогнозную цену акций на 25%, до 5000 руб. за штуку. Потенциал роста в 69% делает Х5 самой интересной бумагой сектора, по нашим оценкам", - сообщается в материале.

Настоящее сообщение содержит мнение специалистов инвестиционной компании или банка, полученное Интерфаксом. Такое мнение предоставляется исключительно для целей ознакомления и не является рекомендацией для покупки, продажи ценных бумаг, принятия (или непринятия) каких-либо коммерческих или иных решений. За содержание сообщения и последствия его использования Интерфакс ответственности не несет.