Рубль днем немного укрепляется в паре с юанем на фоне усиления темпов роста цен на нефть

Торги долларом и евро не проводятся на Московской бирже с 13 июня 2024 года из-за санкций. В связи с этим наиболее подходящими ориентирами колебаний курса (в том числе для внебиржевого рынка) являются котировки однодневного фьючерсного контракта с автопролонгацией на курс "доллар США - российский рубль" (USDRUBF) и такого же контракта на курс "евро - российский рубль" (EURRUBF).

Контракт USDRUBF к 15:00 мск увеличился на 14 копеек относительно закрытия предыдущего торгового дня, до 81,12 руб./$1; контракт EURRUBF, напротив, опустился на 5 копеек, до 89,77 руб./EUR1.

Участники рынка ждут новостей о российско-украинских переговорах, которые, по предложению президента РФ Владимира Путина, могут состояться 15 мая в Стамбуле.

Переговорная группа от РФ по украинскому урегулированию будет 15 мая в Стамбуле, сообщил председатель ЛДПР, глава комитета Госдумы по международным делам Леонид Слуцкий.

"Послезавтра, в четверг, 15 мая, в Стамбуле и вне зависимости от позиции Киева наши переговорщики должны быть там и будут", - сказал Слуцкий во вторник с трибуны Госдумы.

Накануне в МИД России сообщили, что министр иностранных дел Сергей Лавров обсудил с министром иностранных дел Турции Хаканом Фиданом предложение Путина Киеву начать прямые переговоры по урегулированию конфликта на Украине. В ночь на 11 мая он выступил с предложением о возобновлении прерванных прямых переговоров с Украиной в Стамбуле 15 мая.

Президент Турции Реджеп Тайип Эрдоган впоследствии подтвердил готовность принять российскую и украинскую делегации в Стамбуле.

Минфин РФ с 13 мая по 5 июня планирует покупать иностранную валюту/золото в рамках бюджетного правила на 41,6 млрд рублей, ежедневный объем операций составит эквивалент 2,3 млрд рублей. С 7 апреля по 12 мая Минфин продавал валюту и золото на 35,9 млрд рублей, ежедневный объем операций составлял эквивалент 1,6 млрд рублей.

Публикация Минфином новых данных позволяет оценить объем проводимых Банком России операций на валютном рынке. ЦБ в первом полугодии 2025 года будет осуществлять покупку или продажу иностранной валюты исходя из корректировки анонсированного Минфином объема операций в рамках бюджетного правила на величину продаж в размере 8,86 млрд руб.

Таким образом, с учетом объявленных объемов операций Минфина Банк России с 13 мая по 5 июня 2025 года будет продавать валюту объемом 6,56 млрд рублей в день (с 7 апреля по 12 мая 2025 года он продавал валюту объемом 10,46 млрд рублей в день).

Вероятна стабилизация курса пары "юань-рубль" у нижней границы диапазона 11-11,5 руб./юань во вторник, говорится в комментарии управляющего эксперта Центра аналитики и экспертизы банка ПСБ (MOEX: PSKB) Дениса Попова.

"Курс рубля остается крепким на фоне сохранения актуальности "мирной повестки", а также все еще низкой активности спроса на иностранную валюту со стороны импортеров, - отмечает аналитик. - С 13 мая Минфин возобновляет покупки иностранной валюты в рамках бюджетного правила, а Банк России, соответственно, снизит объем чистых операций по продаже юаней на рынке (с 10,5 млрд руб. до 6,5 млрд в день). Это, скорее всего, ограничит склонность рубля к укреплению, но вряд ли поспособствует его ослаблению".

В среднесрочной перспективе эксперт по-прежнему рассчитывает на активизацию спроса на валюту со стороны импортеров и на смещение курса в район 11,5-12 руб./юань. Однако геополитическая повестка, по мнению Попова, может продолжить вносить коррективы в формирование курсового тренда.

Во вторник аналитик не исключает дальнейшего умеренного дрейфа курса к нижней границе текущего торгового диапазона 11-11,5 руб./юань.

Курс пары "юань-рубль" способен вернуться к уровням выше 11,2 руб./юань в отсутствие особо позитивных геополитических новостей, говорится в обзоре банка "Санкт-Петербург" (MOEX: BSPB).

"В понедельник рубль тяготел к укреплению - на фоне геополитических новостей инвесторы вновь стали закладывать перспективы скорой деэскалации, - отмечают аналитики. - Во вторник курс пары "юань-рубль" находится у 11,16 руб./юань. Другие курсы валют EM с утра двигаются разнонаправленно. Сегодня чистые продажи юаней ЦБ уже будут проводиться в более низком, майском, объеме, и курс пары "юань-рубль" способен вернуться выше 11,2 руб./юань в отсутствие особо позитивных геополитических новостей".

Цены на нефть в понедельник активно росли на фоне новостей с переговоров Китая и США, однако в дальнейшем котировки ушли с внутридневных максимумов. На взгляд экспертов банка, сырьевой рынок сосредоточился теперь на рисках роста предложения, учитывая наращивание добычи ОПЕК+.

"В целом у котировок остается потенциал к движению в сторону $65,5 за баррель, если сегодняшняя ценовая статистика из США не принесет неприятных сюрпризов инвесторам", - прогнозируют эксперты.

Цены на нефть усилили темпы роста днем во вторник.

Во вторник инвесторы следят за визитом президента США Дональда Трампа в Саудовскую Аравию. Ожидается, что американский лидер встретится с наследным принцем Мухаммедом бен Сальманом Аль Саудом. В рамках ближневосточного турне Трамп также посетит Катар и ОАЭ.

Стоимость июльских фьючерсов на сорт Brent на лондонской бирже ICE Futures по данным на 15:00 мск поднимается на 1,05%, до $65,63 за баррель. Фьючерсы на нефть WTI на июнь на электронных торгах Нью-Йоркской товарной биржи (NYMEX) выросли к этому времени на 1,19%, до $62,68 за баррель.

Накануне обе марки завершили торги на максимумах за две недели на новости, что США опустят пошлины на большинство китайских товаров до 30%, а Пекин снизит пошлины на американские товары до 10%. Изменения вступят в силу 14 мая, сообщил Белый дом.

Банк России во вторник, 13 мая, в рамках аукциона недельного репо разместил 1 трлн 40 млрд рублей (при лимите 1 трлн 40 млрд рублей и спросе 2 трлн 168,263 млрд рублей) в среднем по ставке 21,15% годовых. На предыдущем аукционе недельного репо, состоявшемся 6 мая, ЦБ разместил 880 млрд рублей (при лимите 880 млрд рублей и спросе 1 трлн 998,268 млрд рублей) в среднем по аналогичной ставке.

ЦБ с 15 апреля перешел к проведению недельных аукционов репо вместо депозитных аукционов в связи с ожидаемым дальнейшим снижением структурного профицита в банковском секторе и переходом к дефициту ликвидности, а также со сложившейся структурой спроса кредитных организаций на денежном рынке.