Новый план реформы финрегулирования вызвал диссонанс в Конгрессе США

16 марта. FINMARKET.RU - Сенаторы-демократы внесли в понедельник на рассмотрение Конгресса всеобъемлющий законопроект по регулированию рынков, который должен предотвратить в будущем накопление чрезмерных рисков в финансовой системе США.

Новый план поддерживается администрацией США, однако уже вызвал критику со стороны республиканцев. Документ, который представляет собой развитие ноябрьских предложений демократов, предоставит новые полномочия Федеральному резерву по регулированию крупнейших финансовых институтов и инвестбанков.

В частности, ЦБ сможет ограничивать ведение ими отдельных рискованных операций. Разработчики отказались от идеи лишения американского ЦБ надзорных функций, однако предлагают ограничить этот надзор крупнейшими банковскими холдингами.

Предполагается создание нового органа - Совета по финансовой стабильности, который будет вести мониторинг системных рисков. В частности, новый орган будет вправе принуждать крупнейшие компании продать часть бизнеса, если сочтет проводимые ими операции слишком рискованными, он сможет также повышать требования к капиталу финансовых организаций.

Предлагается сформировать фонд, финансируемый банками, за счет которого может проводиться санация проблемных финансовых компаний, а также установить четкий порядок организованного банкротства таких институтов с минимальными потерями для экономики в целом.

Критики считают, что законопроект, однако, все же не решает проблему (ставшую знаковой в ходе недавнего кризиса) безболезненного банкротства крупнейших финкомпаний, которые слишком велики, чтобы власти могли позволить им потерпеть крах.

Банкам, согласно проекту, может быть запрещено вести рискованный бизнес, например, владеть хедж-фондами (так как называемое "правило Волкера"), однако окончательное решение по этому вопросу будет принято, как предлагается, только после более детального рассмотрения.

Реализация положений законопроекта, несмотря на снижение степени радикальности отдельных предложений демократов, будет означать крупнейшую с 30-х годов реформу системы регулирования финансовых рынков США.