.
.
СЕГОДНЯ:
 
 
.
.
.
Облигации
Главная  /  Облигации  /  Мнения аналитиков  /  Цены рублевых корпоративных бондов в среду могу подрасти благодаря внешнему позитиву
.
НОВОСТИ В СЕТИ
.

19 июня 2019 года 09:55

Цены рублевых корпоративных бондов в среду могу подрасти благодаря внешнему позитиву

Москва. 19 июня. Цены рублевых корпоративных облигаций в среду могут умеренно подрасти благодаря позитивным сигналам, поступающим с мировых рынков капитала, в ожидании объявления итогов июньского заседания ФРС США, полагают аналитики.

Американские фондовые индексы завершили существенным ростом сессию во вторник на ожиданиях смягчения кредитно-денежной политики мировыми центробанками и заявлениях президента США Дональда Трампа о предстоящей встрече с председателем КНР Си Цзиньпином. Накануне Трамп заявил, что он проведет "расширенную встречу" со своим китайским коллегой в рамках саммита G20 в Японии на следующей неделе. Трамп написал в "Твиттере", что провел "очень хороший телефонный разговор" с Си Цзиньпином и команды двух стран начнут подготовку к встрече в Японии.

При этом заявления президента Европейского центрального банка (ЕЦБ) Марио Драги о том, что экономике еврозоны потребуются новые стимулирующие меры, если прогнозы ее дальнейшего роста и инфляции не улучшатся, усилили надежды на смягчение политики и Федрезервом. Снижение процентных ставок и возобновление покупки активов входит в число инструментов, которыми ЕЦБ готов воспользоваться, заявил Драги во вторник на мероприятии в рамках ежегодного форума ЕЦБ в португальском городе Синтра. Трамп, прокомментировав заявления Драги, обвинил еврозону, а заодно и Китай, в стремлении ослабить собственные валюты, чтобы получить конкурентное преимущество перед США. "Марио Драги только что объявил о возможности введения новых стимулов, что немедленно привело к ослаблению евро в паре с долларом США, что несправедливо облегчает им конкуренцию со Штатами, - написал Трамп в "Твиттере". - Они безнаказанно делали это многие годы, как Китай и другие".

Ранее в этом месяце председатель ФРС Джером Пауэлл заявил о готовности американского ЦБ поддержать экономический подъем в США. Его слова были восприняты трейдерами как сигнал того, что Федрезерв открыт к снижению базовой процентной ставки. Тем не менее, на этой неделе большинство экономистов не ждут от Федрезерва снижения ставки, полагая, что американский ЦБ сделает этот шаг не ранее июля.

Фондовые индексы стран Азиатско-Тихоокеанского региона (АТР) активно повышаются в ходе торгов в среду на оптимизме по поводу предстоящих торговых переговоров между лидерами США и Китая. Японский индекс Nikkei 225 подскочил на 1,8%. Китайский Shanghai Composite прибавил 1,3%, Shenzhen Composite - 1,9%, гонконгский Hang Seng повысился на 2,4%. Южнокорейский индикатор Kospi увеличился на 1,2%, австралийский S&P/ASX 200 - тоже на 1,2%, новозеландский NZX 50 - на 1,1%. Индийский индекс BSE Sensex вырос на 0,5%, индонезийский Jakarta Composite - на 0,9%.

Кроме того, участники рынка ожидают итогов заседания Федеральной резервной системы (ФРС), которое завершится в среду в 21:00 МСК, а также заседаний руководства центробанков Японии и Англии, которые закончатся в четверг. В целом участники рынка не ожидают каких-либо изменений от всех трех центробанков.

В свою очередь цены на нефть эталонных марок умеренно увеличиваются в ходе торгов в среду после резкого роста накануне, ставшего для WTI рекордным за пять месяцев. Августовские фьючерсы на Brent на лондонской бирже ICE Futures к 9:30 мск подорожали на 0,48% - до $62,44 за баррель. На торгах во вторник их цена подскочила на 1,97% и составляла на закрытие $62,14 за баррель. Стоимость фьючерса на WTI на август на электронной сессии на Нью-йоркской товарной бирже увеличилась к этому времени на 0,54% - до $54,4 за баррель.

Позитивным фактором стали слухи о том, что страны ОПЕК+ близки к тому, чтобы договориться о назначении встречи своих представителей в Вене на 1-2 июля. Кроме того, Американский институт нефти (API) накануне сообщил, что запасы нефти в США по итогам прошлой недели сократились на 812 тыс. баррелей. Официальные статданные министерства экономики страны будут обнародованы в среду, и опрошенные Bloomberg аналитики в среднем полагают, что они укажут на сокращение запасов на 1,25 млн баррелей.

Торговая активность на рынке рублевых корпоративных облигаций во вторник выросла почти на четверть по отношению к предыдущему дню и оказалась уже вблизи средних уровней - суммарный объем торгов на "Московской бирже" (MOEX: MOEX) составил 13,506 млрд рублей, из которых на основные торги пришлось 5,69 млрд рублей. При этом цены большинства корпоративных облигаций продемонстрировали плавный рост.

Ценовой индекс IFX-Cbonds-P по итогам торгов 18 июня вырос на 0,17% по отношению к предыдущему торговому дню и составил 105,43 пункта, а индекс полной доходности IFX-Cbonds прибавил за день 0,19%, поднявшись до 610,05 пункта. Среди бумаг, входящих в индекс IFX-Cbonds-P, в лидерах роста оказались облигации "РЖД-001P-02R" (+0,96%), "МТС-001P-06" (+0,82%) и "Сбербанк-001-04R" (+0,62%), а в лидерах снижения - облигации "Газпромбанк-001Р-05Р" (-0,51%), "ВЭБ.РФ-001Р-12" (-0,25%) и "Уралкалий ПБО-05-Р" (-0,12%).

Из корпоративных событий аналитики отмечают, что БК "Евразия" полностью разместила 4-летние облигации серии БО-001Р-03 объемом 10 млрд рублей. Сбор заявок на облигации прошел 7 июня. Ставка 1-го купона была установлена на уровне 8,4% годовых. Купоны полугодовые. Объем размещения был увеличен с "не менее 7 млрд рублей" до 10 млрд рублей.

Альфа-банк установил ориентир ставки 1-го купона субординированных облигаций серии С01-01 объемом 5 млрд рублей размере 11,5-12,0% годовых. Ориентиру соответствует доходность к 5-летнему колл-опциону в размере 12,01-12,55% годовых. Книга заявок на бонды открылась в 10:00 МСК 18 июня, сбор заявок продлится до 16:00 МСК 20 июня. Техническое размещение выпуска запланировано на 27 июня. Выпуск облигаций бессрочный и предназначен для квалифицированных инвесторов. Номинал одной облигации составляет 10 млн рублей, всего в выпуске 500 бумаг. Купоны квартальные. Эмитент имеет право осуществить досрочное погашение облигаций по окончании 21-го купонного периода, далее - по завершении каждого купонного периода.

ООО "Домодедово Фьюэл Фасилитис" (дочерняя компания оператора аэропорта "Домодедово" DME Ltd) 26 июня проведет сбор заявок инвесторов на трехлетние облигации серии 001Р-02 объемом 5 млрд рублей. Сбор заявок пройдет с 11:00 до 15:00 МСК. Ориентир ставки 1-го купона - 8,55-8,75% годовых. Ориентиру соответствует доходность к погашению в диапазоне 8,83-9,04% годовых. Техническое размещение запланировано на 2 июля. Бонды размещаются в рамках программы биржевых облигаций объемом 20 млрд рублей. В рамках программы бумаги могут размещаться на срок до 10 лет, сама программа бессрочная.

ООО "Содружество Индастрис" в июле планирует собирать заявки на 10-летние облигации 3-й серии с офертой через 3 года номинальным объемом 5 млрд рублей. Ориентир ставки 1-го купона будет объявлен позднее. Бумаги имеют полугодовые купоны.

АО "Автобан-Финанс" (SPV-компания ОАО "Дорожно-строительная компания "Автобан") установило ставку 7-10-го купонов облигаций 1-й серии в размере 11% годовых. Облигации объемом 3 млрд рублей и сроком обращения 5 лет были размещены летом 2016 года по ставке 14% годовых. По выпуску предусмотрена оферта с исполнением 2 июля 2019 года. Компания планирует 28 июня с 11:00 МСК до 15:00 МСК провести сбор заявок в рамках вторичного размещения облигаций 1-й серии на сумму до 3 млрд рублей. Дата проведения расчетов - 2 июля.

ОАО "Российские железные дороги" (РЖД) установило ставку 9-10-го купонов облигаций 35-й серии в размере 5,3% годовых. Компания разместила 35-ю серию облигаций на 15 млрд рублей в июле 2015 года. Ставки 1-2-го купонов установлены в размере 12,4% годовых. Ставки 3-30-го купонов зависят от индекса потребительских цен и рассчитываются как уровень инфляции за год + 1% годовых. При этом процентная ставка не может быть меньше 1% годовых.

ООО "Финанс-авиа" ("дочка" авиакомпании "ЮТэйр" (MOEX: UTAR)) 15 июля проведет собрание владельцев облигаций и предложит условия реструктуризации выпусков серий 01 и 02. До 3 июля будут определены лица, имеющие право на участие в общем собрании владельцев облигаций. На повестке дня собрания облигационеров будет два вопроса: об избрании представителя владельцев облигаций и "согласии на заключение соглашения о прекращении обязательств по облигациям серий 01 и 02 новацией, а также об утверждении условий указанного соглашения. Условия предполагают, что 20% от номинальной стоимости облигаций серии 01 и 20% от купонного дохода по облигациям этой же серии за период с 31 января 2019 года по 31 июля 2019 года будут выплачиваться тремя равными траншами: 31 июля 2020 года, 31 июля 2021 года и 31 июля 2022 года. Оставшаяся часть номинальной стоимости 80% плюс 5% от номинала и невыплаченные 80% купонного дохода за период с 31 января 2019 года по 31 июля 2019 года выплачиваются единым платежом 31 июля 2054 года. Все обязательства по облигациям серии 02 тоже прекращаются путем новации в новое долговое обязательство. 6% от номинальной стоимости облигаций будет выплачено тремя равными траншами: 31 июля 2020 года, 31 июля 2021 года и 31 июля 2022 года. Весь купонный доход за период с 31 января 2019 года по 31 июля 2019 выплачивается 31 июля 2020 года. Денежные средства в размере оставшихся 94% от номинальной стоимости плюс еще 5% от номинала выплачиваются единым платежом 31 июля 2054 года.


Опубликовано: ИА "Финмаркет"
      Опубликовать в своем блоге livejournal.com   


.
28 января 2020 года 19:00
Москва. 28 января. Котировки большинства выпусков российских еврооблигаций во вторник слегка подросли благодаря локальной позитивной коррекции мировых рынков капитала на фоне улучшения настроений в отношении рисковых активов, интерес к которым в последнее время подорвал возросший "вирусный" риск. При этом американские казначейские обязательства (US Treasuries) относительно стабильны в цене, что в итоге ведет к некоторому сужению суверенных спредов к доходности базовых активов.    читать дальше
.
28 января 2020 года 15:18
Справедливой ценой для размещения новых облигаций Ростелекома является купон на уровне или чуть ниже 6,70% годовых, говорится в комментарии начальника отдела анализа банков и денежного рынка ИК "Велес Капитал" Юрий Кравченко. ПАО "Ростелеком" (-/BB+/BBB-/AA(RU)/-) проведет 29 января сбор заявок...    читать дальше
.
28 января 2020 года 12:37
Аналитики Уралсиба ожидают закрытия книги заявок на новый выпуск бондов "ФСК ЕЭС" серии 001P-04R по нижней границе ориентира ставки первого купона на уровне 6,8%, сообщается в обзоре корпорации. "ФСК ЕЭС" после более чем годичного перерыва возвращается на долговой рынок, предлагая новый выпуск...    читать дальше
.
28 января 2020 года 12:02
Минфин РФ вместе с новыми ОФЗ на аукционе в среду из-за ухудшения конъюнктуры, скорее всего, предложит среднесрочные ОФЗ, говорится в обзоре Уралсиба. Минфин объявил об эмиссии нового "флоатера", что актуально для аукциона на фоне ухудшения рыночной конъюнктуры, отмечают аналитики корпорации....    читать дальше
.
28 января 2020 года 10:15
Коррекция доходности 10-летних ОФЗ вполне может достигнуть 6,35-6,45% годовых на текущей неделе, говорится в комментарии Промсвязьбанка. "Доходность 5-летних ОФЗ выросла в понедельник на 6 б.п. - до 5,87% годовых, 10-летних - на 6 б.п. - до 6,26% годовых. Ожидаем сохранения давления на рынки -...    читать дальше
.
28 января 2020 года 09:55
Москва. 28 января. Цены рублевых корпоративных облигаций во вторник могут вновь умеренно снизиться под давлением негативных сигналов, поступающих с мировых рынков капитала, в том числе с нефтяных площадок, на фоне новостей о все новых и новых случаях заболевания китайским коронавирусом, полагают аналитики.    читать дальше
.
27 января 2020 года 18:48
Москва. 27 января. Котировки большинства выпусков российских суверенных еврооблигаций в понедельник демонстрируют относительно стабильную динамику, пытаясь противостоять общемировому снижению "аппетита к риску". При этом американские казначейские обязательства (US Treasuries) умеренно подросли в цене благодаря спросу на "защитные" активы в условиях растущих рисков из-за распространения китайского коронавируса, что в итоге привело к некоторому расширению суверенных спредов к доходности базовых активов.    читать дальше
.
27 января 2020 года 16:50
"ВТБ Капитал" рекомендует занять защитную позицию на рынке ОФЗ , говорится в обзоре компании. "Мы рекомендуем занимать защитную позицию на рынке ОФЗ, хотя отмечаем, что ситуация может измениться. По нашим оценкам, рынок уже заложил в цены снижение ключевой ставки ниже нейтрального диапазона ЦБ,...    читать дальше
.
27 января 2020 года 16:09
Аналитики Газпромбанка считают, что при возможной коррекции рынка ОФЗ короткий отрезок кривой будет выглядеть сильнее за счет высоких выплат от погашения ОФЗ и перераспределения ликвидности, сообщается в их обзоре. Рынок ОФЗ в ходе прошедшей недели консолидировался на достигнутых уровнях,...    читать дальше
.
27 января 2020 года 15:42
Размещение новых бондов "ФСК ЕЭС" привлекательно лишь по верхней границе объявленных ориентиров купона, сообщается в комментарии ИК "Велес Капитал". ПАО "ФСК ЕЭС" (Baa3/BBB-/BBB/AAA(RU)/-) проведет 28 января сбор заявок на биржевые облигации серии 001P-04R объемом 15 млрд руб. Ориентир купона по...    читать дальше
.
27 января 2020 года 15:06
Ожидается преимущественно "боковая" динамика на рублевом долговом рынке, сообщается в комментарии Sberbank Asset Management. "В краткосрочной перспективе поддержку котировкам евробондов развивающихся рынков окажет снижение ставок по гособлигациям США, обусловленное ростом спроса глобальных...    читать дальше
.
27 января 2020 года 11:56
Погашение флоатера на 250 млрд руб. предстоит на текущей неделе, что должно поддержать спрос на короткие бумаги и на выпуски с плавающим купоном, говорится в обзоре корпорации "Уралсиб". Именно такие выпуски могут быть предложены вместе с длинными ОФЗ на аукционе в эту среду. Укрепление рубля...    читать дальше
.
27 января 2020 года 10:40
Негативные тенденции на рынке госбумаг будут преобладать в течение текущей недели на фоне сохраняющейся локальной перегретости рынка ОФЗ и смены настроений на глобальных площадках, говорится в обзоре Промсвязьбанка. "Кривая ОФЗ за прошедшую неделю изменилась разнонаправленно – доходность...    читать дальше
.
Страница 1 из 3
.
.
.
.

ПОДПИСКА НА РАССЫЛКУ АНАЛИТИКИ ФИНМАРКЕТ:

E-mail:     Код:    

САМОЕ ОБСУЖДАЕМОЕ

Если Вы желаете получать представленную в этом разделе информацию в автоматическом режиме, то заполните, пожалуйста, форму или позвоните по телефонам (495) 988-76-77/02. Наши менеджеры обязательно свяжутся с Вами в ближайшее время и согласуют условия её поставки.
 ФИО *
 Компания
 Телефон (с кодом города) *
 E-Mail
 Защита
введите код, указанный на картинке
.