Фондовый рынок скорректировался, но удержал рубеж 1430 п. по индексу ММВБ

По итогам торгов индекс ММВБ составил 1433,22 пункта (-0,58%), индекс РТС - 1493,21 пункта (-0,67%), цены большинства "фишек" на биржах снизились на 0,1-2,5%.

На ФБ ММВБ подешевели бумаги "Газпрома" (-1,2%), "Газпром нефти" (-1,4%), "Норникеля" (-2,5%), "Сургутнефтегаза" (-0,3%), "Татнефти" (-0,4%), Сбербанка России (-0,1%), "Полюс Золото" (-0,5% и -2,4% в РТС), "Роснефти" (-0,8%).

Фаворитом дня стали обыкновенные акции "Ростелекома", взлетевшие без особых новостей на 9,1% - до 143,47 руб., что является максимумом с середины апреля. Инвестиционной идеей в бумагах "Ростелекома" может выступать покупка в преддверии закрытия реестра акционеров 21 сентября для выплаты промежуточных дивидендов.

В Европе днем во вторник вышла слабая статистика, спровоцировавшая продажи акций в рамках фиксации прибыли игроками. Европейские индексы большую часть дня снижались, также с коррекции начались торги в США.

Рост потребительских цен в Великобритании в августе превысил прогноз (цены выросли на 3,1% в годовом выражении при прогнозах роста на 3%), хуже ожиданий оказалась статистика по промпроизводству в еврозоне (в июле показатель не изменился при прогнозах роста на 0,1%, в годовом выражении промпроизводство выросло на 7,1% при ожидавшихся 8%) и деловому доверию в Германии (индекс доверия ZEW в сентябре упал до минус 4,3 пункта, что является минимальным уровнем за 19 месяцев, тогда как ожидалось снижение до 10 пунктов с 14 пунктов месяцем ранее).

Вышедшие вечером данные о розничных продажах в США в августе оказались лучше ожиданий, однако реакция рынков на статистику оказалась нейтральной. Розничные продажи в США выросли в августе второй месяц подряд - на 0,4% при прогнозах роста на 0,3%. Согласно пересмотренным данным, в июле этот показатель увеличился на 0,3%, а не на 0,4%, как сообщалось ранее.

Розничные продажи без учета автомобилей в августе выросли на 0,6%, тогда как эксперты ожидали повышения на 0,3%. Месяцем ранее этот показатель поднялся на 0,1%, а не на 0,2%, как сообщалось ранее.

На нефтяном рынке котировки к вечеру вторника повысились на фоне ослабления доллара против евро. Ноябрьский фьючерс на нефть WTI к 18:45 МСК подорожал до $78,45 за баррель (+0,54%), евро вырос почти до $1,298 (+0,8%).

По словам управляющего активами ИГ "Норд Капитал" Юрия Кострова, рынок вечером начал проседать вслед за индексами в США, хотя американская статистика по розничным продажам оказалась неплохой. Лучше ожиданий оказались данные о розничных продажах в августе, однако показатели за июль были пересмотрены в сторону понижения, поэтому реакция оказалась нейтральной. В целом идей для дальнейшего роста, видимо, нет, все, кто хотел, уже зашли в рынок на деньги, оставшиеся с лета. А когда идеи заканчиваются, игроки фиксируют прибыль, тем более что рынок со своих локальных минимумов в конце августа показал неплохой подъем.

Ближайшая поддержка находится на 1400 пунктах по индексу ММВБ, далее - 1360-1370 пунктов. Если новых идей для роста не появится, мы увидим углубление коррекции вниз, тем более что западные инвесторы начали уходить с российского рынка. В ближайшие недели нас ждет увеличение волатильности и расширение коридора колебаний индекса ММВБ, сказал он "Интерфаксу-АФИ".

По словам ведущего аналитика ИФ "Олма" Антона Старцева, приостановка роста во многом объясняется техническими факторами - рынку требовалось "набраться сил", прежде чем пробить уровни сопротивления по "голубым фишкам". Кроме того, в Европе вышла слабая статистика (ниже прогнозов оказались индекс делового доверия в Германии и объемы промпроизводства в еврозоне). Во второй половине дня появились новые факторы роста (данные по розничным продажам в США оказались лучше ожиданий), однако статистика из США не стала поводом к восстановлению активности покупателей, скорее наоборот.

Как отмечает аналитик ВТБ 24 Станислав Клещев, в условиях, когда рынки готовы скорректироваться вниз, американская статистика вновь выходит на первый план.

По-прежнему ждем развития коррекции на российском рынке акций после сильного роста последних двух недель. Помимо технических факторов в пользу этого могут сыграть и выходящие макроэкономические данные по Штатам, которые являются больше дополнительным риском для продолжения подъема на фондовых площадках, чем возможным дополнительным драйвером, считает аналитик.

По словам начальника аналитического отдела компании "Nettrader.ru" Богдана Зварича, рынок днем опускался к поддержке 1430 пунктов по индексу ММВБ, однако для продолжения негативной динамики сил не хватило. Ситуация на российском рынке пока не меняется, и сохраняется сценарий восходящего движения, целью которого может стать уровень 1500 пунктов. При этом активные игроки могут переносить "стопы" под уровень 1430 пунктов, который был преодолен восходящим трендом, построенным на минимумах 31 августа и 7 сентября. Консервативным же игрокам рекомендуется сохранять "стопы" под пологим трендом, берущим начало от майских минимумов и проходящим в настоящее время в районе 1370 пунктов.

По оценкам аналитиков ИК "Грандис Капитал", все ключевые факторы, которые негативно влияли на рынок в последние недели (слабый рост и необходимость привлечения дополнительного капитала банками в Европе, замедление роста экономики Китая), потеряли свою силу. Теперь все внимание будет сосредоточено на статистике из США, от которой будут зависеть дальнейшие перспективы рынков.

Из внутренних новостей эксперты обратили внимание на заявление руководства Сбербанка РФ о том, что государство может расстаться с частью своего пакета в 2011 году. Это свидетельствует о том, что власти рассчитывают на улучшение конъюнктуры. Кроме того, рейтинговое агентство Fitch подтвердило долгосрочные рейтинги Сбербанка, а также Внешэкономбанка, ВТБ и Россельхозбанка на уровне "ВВВ" со "стабильным" прогнозом, отмечают аналитики ИК "Грандис Капитал".

Начальник отдела фондовых операций Росевробанка Роман Калинин полагает, что пока общая картина рынка остается неизменной - спрос носит не глобальный характер, объемы торгов по-прежнему свидетельствуют о некоем дефиците крупного инвестиционного капитала, что делает текущую динамику уязвимой к локальным изменениям внешнего фона в худшую сторону.

В США накануне индексы поднялись к максимумам за месяц за счет хорошей статистики из Китая и повышения прогноза роста ВВП Европы, что укрепило доверие инвесторов к мировой экономике.

В Азии во вторник подорожали акции добывающих компаний, поскольку улучшение прогноза роста европейской экономики и подъем промышленного производства в Китае поддерживают надежды инвесторов на укрепление спроса.

Европейская комиссия ожидает, что рост ВВП 16 стран еврозоны в этом году может превысить предыдущие оценки почти в два раза, несмотря на более умеренные темпы подъема во втором полугодии. ВВП еврозоны может увеличиться на 1,7% в 2010 году, а не на 0,9%, как предполагалось ранее.

Во "втором эшелоне" на ФБ ММВБ лидерами снижения во вторник стали акции "РТМ" (-5,3%), "Магнита" (-4,9%), "Белона" (-4,4%), "ТГК-9" (-3,7%), "Аптечной сети 36.6" (-2,5%).

Выросли бумаги "Аэрофлота" (+3,2%), "Уралсвязьинформа" (+2,4%), "Северо-Западного телекома" (+2,1%), "Волгателекома" (+1,6%), "префы" "Транснефти" (+1,5%).

Позитивом для "Аэрофлота" стали сообщения Генпрокуратуры РФ о возвращении компании свыше $52 млн, которые были похищены бизнесменом Борисом Березовским и его сообщниками при проведении в 1996-1998 годах незаконных сделок.

Суммарный объем торгов акциями на классическом рынке РТС за день составил $3,778 млн, в секции RTS Standard оборот достиг $546,374 млн, на ФБ ММВБ оборот по акциям превысил 49,98 млрд рублей.