Рынок акций РФ в среду снизился 3-й день подряд на данных из США, индекс ММВБ удержался выше 1300 п.

   

По итогам торгов в среду индекс ММВБ опустился до 1302,37 пункта (-0,66%), индекс РТС - до 1348,92 пункта (-0,32%); большинство blue chips на биржах подешевело на 0,1-2,2%.

Фьючерс на индекс РТС снизился к базовому активу на 8,7 пункта, что говорит об умеренно негативных ожиданиях игроков.

На ФБ ММВБ подешевели акции "Газпрома" (РТС: GAZP) (-0,1%), "ЛУКОЙЛа" (РТС: LKOH) (-2,2%), "Норникеля" (РТС: GMKN) (-1,4%), "Роснефти" (РТС: ROSN) (-1,4% и -1,9% в РТС), "Татнефти" (РТС: TATN) (-2,1%), "Полюс Золото" (РТС: PLZL) (-0,7%), "Сургутнефтегаза" (РТС: SNGS) (-0,3%).

Выросли банковские бумаги: ВТБ (РТС: VTBR) (+0,2%), Сбербанка России (РТС: SBER) (+1,4%).

Европейские индексы в течение дня демонстрировали повышенную волатильность, к вечеру индикаторы находились в небольшом "минусе" (индекс FTSE снизился на 0,3%), в США индексы к 18:45 МСК показали небольшой прирост - на 0,2-0,3%.

Негативом для рынков в среду стали новости о том, что международное рейтинговое агентство Standard & Poor's изменило прогноз рейтингв Испании на "негативный" со "стабильного", отметив опасения относительно состояния госфинансов.

Кроме того, в США в октябре впервые более чем за год выросли запасы товаров на оптовых складах (запасы увеличились на 0,3%, аналитики ожидали уменьшения на 0,5%).

Статистика по запасам сырья в США оказалась неоднозначной, из-за чего нефть сначала резко упала, а потом отыграла все потери. Так, запасы нефти в США на прошлой неделе упали на 3,82 млн баррелей (ожидался рост на 0,25 млн), однако запасы бензина выросли на 2,25 млн баррелей (ожидался рост на 1,6 млн), а резервы дистиллятов увеличились на 1,62 млн баррелей (ожидалось снижение на 0,75 млн).

После выхода этой статистики в 18:30 МСК январский фьючерсный контракт на нефть марки WTI упал до $72 за баррель, а уже к 18:45 МСК отскочил вверх до $73,3 за баррель (+0,9%).

Как отмечает начальник отдела продаж ИФ "Олма" Дмитрий Лобанов, графики движения российских индексов в среду были "пилообразными" из-за неуверенности в дальнейшем направлении, поскольку свои аргументы есть как у "быков", так и у "медведей".

"Первые ждут "рождественского ралли" на фоне избыточной глобальной ликвидности и признаков восстановления крупнейших мировых экономик. Вторые указывают на сохранение рисков на долговом рынке (вспоминая о фонде Dubai World) и давление, создаваемое избыточными дефицитами отдельных стран, включая США", - констатирует он.

По словам аналитика компании "Nettrader.ru" Богдана Зварича, благодаря положительной коррекции в нефтяных котировках "быки" в среду протестировали уровень 1315 пунктов по ММВБ, однако удержать рынок над ним не смогли.

"Изменившийся внешний фон позволил "медведям" перехватить инициативу и увести рынок на отрицательную территорию. Негативная информация пришла со стороны агентства S&P, которое изменило прогноз рейтинга Испании со "стабильного" на "негативный". После снижения кредитного рейтинга Греции это стало вторым "ударом" по странам еврозоны со стороны рейтинговых агентств и вызвало новую волну продаж на фондовых рынках. В результате индекс ММВБ к концу дня смог достичь уровня 1300 пунктов. При этом важным фактором для рынка остаются цены на нефть: фьючерс на нефть марки Brent протестировал уровень $75, который является нижней границей широкой консолидации. В случае если данный уровень будет пробит вниз, это станет техническим сигналом к продажам на рынке энергоносителей, что приведет к новой волне снижения на российском рынке", - полагает Б.Зварич.

Как отмечает начальник аналитического отдела ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Николай Подлевских, "на рынке разброд и шатания".

"Сегодня можно было ожидать корректирующих движений по доллару и нефти. Они и произошли, но какие-то очень невыразительные. Рубль тоже отыграл часть утерянных позиций, но тоже достаточно слабо. На фондовом рынке с "плюсом" закрылись лишь некоторые акции. В среднем по рынку получен негатив, однако надежды на предновогоднее ралли хотя и уменьшаются со временем, но пока еще остаются актуальными. По некоторым акциям настроения становятся далекими от оптимистичных - второй день подряд происходит заметное снижение акций "ФСК ЕЭС" (РТС: FEES). Однако в целом пока на рынке неопределенность и выжидание. Подождем, как дальше будет самовыражаться рынок", - считает он.

Н.Подлевских также обратил внимание на "обратный спред" по ценам на нефть. "Если американская легкая нефть WTI движется в снижающемся коридоре и уже опустилась ниже $73 за баррель, то торгуемая в Европе нефть марки Brent остается выше принципиального уровня поддержки $75 за баррель. Настроение на нашем рынке может измениться к худшему, если цены на эту нефть тоже пойдут вниз столь же уверенно, как и в Америке", - полагает эксперт.

Индексы в США во вторник снизились второй день подряд на фоне ухудшения рейтингов Греции, а также возрождения опасений в отношении негативного влияния ситуации в Дубае на темпы восстановления мировой экономики.

Международное рейтинговое агентство Fitch во вторник понизило долгосрочные рейтинги Греции до "BBB+" с "A-", отметив беспокойство в отношении прогнозов для государственных финансов в среднесрочной перспективе. Прогноз рейтингов - "негативный".

Другое рейтинговое агентство - Standard & Poor's - поместило рейтинг Греции "А-" на пересмотр с "негативным" прогнозом. Moody's провело аналогичные рейтинговые действия 29 октября, поставив на пересмотр с возможностью снижения валютный рейтинг Греции "А1".

Между тем Nakheel, подразделение Dubai World, работающее в строительной сфере, объявило об убытке в размере 13,4 млрд дирхамов ($3,65 млрд) в первом полугодии 2009 года, обусловленном падением выручки, а также списанием стоимости земли и недвижимости.

Dubai World ведет переговоры о реструктуризации долга в размере $26 млрд, в том числе долговых обязательств Nakheel объемом $3,52 млрд с погашением 14 декабря.

Согласно прогнозу Morgan Stanley, объем реструктуризируемого дубайскими компаниями долга может увеличиться почти вдвое - до $46,7 млрд, поскольку помощь в обслуживании долга может понадобиться и другим эмитентам эмирата.

Фондовые индексы Азии снизились в среду, так как темпы роста японской экономики в третьем квартале оказались более медленными, чем ожидалось. ВВП Японии вырос по итогам июля-сентября на 1,3% в пересчете на годовые темпы, что значительно ниже объявленных ранее 4,8% и ожиданий экспертов на уровне 2,8%.

Во "втором эшелоне" на ФБ ММВБ в среду лидерами роста стали акции "Сибирьтелекома" (РТС: ENCO) (+3,5%), АФК "Система" (РТС: AFKS) (+2,6%), "РАО ЭС Востока" (РТС: VRAO) (+2,6%), ОГК-6 (РТС: OGKF) (+2,6%), ОГК-2 (РТС: OGKB) (+2,5%).

Поддержку акциям "Системы" оказал вышедший отчет по US GAAP за третий квартал, превысивший ожидания по чистой прибыли, выручки и OIBDA. Чистая прибыль АФК "Система" составила $202 млн, что на 102,2% больше показателя аналогичного периода прошлого года (ожидалось $189,6 млн). Чистая прибыль была скорректирована на прибыль от приобретения предприятий башкирского ТЭК, а также на убыток от единовременных списаний. Прибыль АФК без корректировки выросла более чем в 16 раз и составила $1,684 млрд.

Подешевели бумаги "МРСК Холдинга" (РТС: MRKH) (-4,3%), банка "Возрождение" (РТС: VZRZ) (-4%), "ФСК ЕЭС" (-4%), "Мечела" (РТС: MTLR) (-3,3%).

Суммарный объем торгов акциями на классическом рынке РТС за день составил $17,369 млн, в секции RTS Standard оборот достиг $459,59 млн, на ФБ ММВБ объем сделок превысил 46,972 млрд рублей (лидеры - обыкновенные акции Сбербанка - 15,77 млрд рублей).

/Финмаркет/