Велес Капитал ИК
Рынок РФ снимает перекупленность – Елена Кожухова, аналитик ИК "ВЕЛЕС Капитал"
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов, после попыток роста в начале дня, оставались в минусе, не найдя веских драйверов для восходящего движения.
К 18.05 мск индекс Мосбиржи снизился на 0,84%, до 3182,23 пункта. Долларовый индекс РТС упал на 1,05%, до 1617,12 пункта.
Лидеры роста фондовой секции: “Система” (+4,35%), “Россети” (+3,71%).
Лидеры снижения фондовой секции: РУСАЛ (-5,22%), ао “Сургутнефтегаз” (-4,63%), которые продолжали коррекцию после сильного ралли предыдущих дней.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: позитивный настрой. Торги на американских биржах, несмотря на продажи за рубежом, начались повышением трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ прибавляли 0,3-0,6%. Поддержку рынку оказывало ослабление опасений в отношении коронавируса в КНР, а также оптимистичные квартальные результаты и прогнозы IBM и Netflix. Отчетность Johnson & Johnson по показателю выручки, напротив, разочаровала. Статистика же показала увеличение продаж жилья на вторичном рынке США в декабре на 3,6% м/м (ожидалось +1,3%) после падения на 1,7% месяцем ранее.
Мировые лидеры в Давосе между тем продолжают обсуждение торгового вопроса. Так, Трамп дал понять, что хочет заключить торговое соглашение с Европой до президентских выборов текущего года, иначе в отношении автомобилей региона могут быть введены импортные пошлины. Министр финансов США Стивен Мнучин также не исключил достижения соглашения с Китаем по второй фазе сделки до ноября.
Биржи Европы: умеренно негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ снизился примерно на 0,2%. Значимых драйверов движения у рынка в среду не было, а завтра инвесторы будут ждать итогов заседания ЕЦБ. Изменений в уровне процентных ставок не ожидается, но интересно будет оценить, какое время регулятор намерен поддерживать мягкую денежно-кредитную политику.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Котировки Brent и WTI к вечеру теряли около 2%, ускорив темпы падения на фоне прогнозов Международного энергетического агентства относительно избыточного предложения на рынке в первой половине текущего года. Цены в итоге обновили минимумы текущего года, опустившись в район 63 долл и 57 долл по Brent и WTI соответственно. Следующими целями движения котировок могут стать минимумы с начала декабря 61,50 долл и 56 долл.
Рынок завтра
Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в конце сессии оставались в минусе и находились возле поддержек 3180 и 1620 пунктов. Завершение дня ниже свидетельствовало бы о высокой вероятности развития снижения в район 3160 и 1600 пунктов с перспективой дальнейшего падения. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 3160-3220 пунктов.
Общий настрой: Среда выдалась неоднозначным для мировых бирж днем. Американские инвесторы вновь поддались оптимизму, в то время как ситуация на европейских площадках и перегретом российском рынке была более тревожной. После подписания первого этапа торгового соглашения с Китаем на первый план выходит необходимость заключения аналогичной сделки с ЕС, а также продолжения переговоров США и КНР. Последнее само по себе увеличивает риски новых продаж. Стабилизировать настроения, в то же время, может неплохая макроэкономическая статистика и мягкая политика центральных банков.
События дня:
· Всемирный экономический форум в Давосе
· итоги заседания ЕЦБ (15.45 мск)
· пресс-конференция главы ЕЦБ Кристин Лагард (16.30 мск)
· недельная динамика обращений за пособиями по безработице в США (16.30 мск)
· индекс опережающих индикаторов в США в декабре (18.00 мск)
· отчет Минэнерго США о динамике запасов нефти и нефтепродуктов (19.00 мск)
· квартальные результаты American Airlines, Anglo American, Fiat Chrysler, Intel, Kimberly-Clark, Procter & Gamble, Travelers
· операционные результаты АЛРОСы, Полиметалла, Petropavlovsk, ТМК за 4-й кв и весь 2019 г
