Курс доллара США составил 61,57 руб./$1 в 15:00 МСК, что на 23,5 копейки ниже уровня закрытия предыдущих торгов. Евро при этом стоил 75,24 руб./EUR1, опустившись на 19 копеек. Бивалютная корзина ($0,55 и EUR0,45) подешевела на 21,5 копейки - до 67,72 рубля.
По итогам индексной сессии "Московской биржи" (часть сессии по доллару расчетами "завтра" в период с 10:00 МСК до 11:30 МСК) ЦБ РФ снизил официальный курс доллара на среду на 10,11 копейки, до 61,6644 руб./$1, и понизил курс евро на 58,03 копейки, до 75,2121 руб./EUR1.
По мнению экспертов "Интерфакс-ЦЭА", рубль укрепляется к доллару и евро днем во вторник благодаря как продолжающемуся росту нефтяных цен, так и снижению давления санкционной тематики после озвученной в начале прошлой недели отсрочки антироссийских санкций со стороны США. Кроме того, позитивно на динамике курса нацвалюты сказываются новости об ослаблении санкций в отношении "РусАла".
Глава Минфина США Стивен Мнучин заявил накануне, что американские власти в период до конца октября рассмотрят ходатайство "РусАла", который просит исключить компанию из санкционного списка (SDN List). Власти Штатов также продлили разрешение на бизнес-операции с "РусАлом" с 5 июня до 23 октября 2018 года. Вторичные санкции за эти сделки налагаться не будут. Кроме того, Минфин США допустил возможность снятия санкционных ограничений с "РусАла", если основной владелец компании Олег Дерипаска перестанет контролировать компанию. О.Дерипаска сейчас контролирует 48,13% компании.
Цены на нефть растут третью сессию подряд, обновляя максимумы с конца 2014 года, в связи с усилением геополитической напряженности на Ближнем Востоке и ожидаемым сокращением товарных запасов топлива в США (по оценкам аналитиков, товарные запасы нефти в США упали на прошлой неделе на 2,25 млн баррелей). Индикатор волатильности нефтяного рынка повышается самыми быстрыми темпами за две недели на опасениях, что президент США Дональд Трамп может возобновить действие санкций в отношении Ирана, отказавшись от иранского ядерного соглашения. В прошлом санкции привели к сокращению экспорта нефти из Ирана на 1 млн б/с.
На этом фоне котировка июньских фьючерсов на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures к 15:00 МСК 24 апреля увеличилась на 0,1% - до $74,79 за баррель (в ходе торгов Brent достигала $75,27 за баррель). Нефть WTI с поставкой в июне на электронных торгах Нью-йоркской товарной биржи во вторник поднялась на 0,32% - до $68,86 за баррель.
По словам главного экономиста ING Bank Дмитрия Полевого, реакция валютного рынка на новости из США о послаблениях к "РусАлу" в рамках наложенных на него санкций (продление срока торговых операций с компанией до 23 октября, возможность дальнейших послаблений в случае снижения доли О.Дерипаски в компании ниже контрольной) оказалась сдержанной, учитывая, что сами по себе действия Минфина США спустя лишь почти три недели после объявления санкций выглядят несколько неожиданно. Вероятно, власти США осознали масштаб глобальных эффектов введенных санкций для компаний и инвесторов, в том числе услышав озабоченность союзников из ЕС, несмотря на политические заявления об удовлетворенности их влиянием на РФ.
"Данный шаг может указывать на снижение рисков расширения SDN санкций на другие крупные частные компании РФ, хотя общая неопределенность сохраняется. Рубль в этих условиях способен показать рост, однако ключевой технической зоной в рамках положительного сценария являются уровни 60,7-61,0 руб./$1. Лишь в случае их прохождения долларом вниз можно будет говорить о смене негативных тенденций, особенно в условиях ухудшающегося внешнего фона для всех emerging markets рынков и валют. Позиции иностранцев в "рубле-ОФЗ" велики и могут закрываться на "спайках" (шипах). Кроме того, антироссийское заявление глав МИД стран G7 также ограничит оптимизм", - считает Д.Полевой.
В свою очередь начальник отдела анализа банков и денежного рынка компании "Велес Капитал" Юрий Кравченко отмечает, что "с первых же минут после открытия торгов во вторник рубль находится в плюсе к американской валюте, несмотря на дальнейшее укрепление индекса доллара на внешних площадках. В утренние часы индекс доллара преодолел отметку в 91 пункт и обновил максимум с 15 января текущего года. Ключевым фактором, выступающим на стороне рубля, являются цены на нефть. Еще с вечера понедельника стоимость марки Brent обосновалась в районе $75 за баррель, где и оставалась после начала российских торгов во вторник. Нефтяные котировки обновили очередной максимум с ноября 2014 года, однако глобальное укрепление доллара за последние дни мешает отечественной валюте полноценно отыгрывать рост нефти".
"В числе факторов поддержки рубля необходимо отметить и общее изменение настроения инвесторов с повышением "аппетита" к валютам emerging markets. К концу первой половины дня во вторник почти все валюты развивающихся рынков демонстрировали укрепление к доллару, несмотря на положительную динамику американской валюты в основных валютных парах, главным образом, с евро и японской иеной. Кроме того, дальнейшему улучшению геополитического фона во вторник утром способствовали высказывания посла США в РФ о желании американского президента наладить отношения между двумя странами", - полагает Ю.Кравченко.
По его мнению, "ситуация на внутреннем рынке также благоприятствовала отечественной валюте. В среду банки будут проводить уплату основных налогов (НДС, акцизы и НДПИ), совокупный отток ликвидности на которые может превысить отметку в 800 млрд рублей. В преддверии данного события регулятор сократил лимит по недельному депозитному аукциону до 2,5 трлн рублей с 2,9 трлн рублей неделей ранее. Кроме того, в пятницу ЦБ сократил объем покупок валюты для Минфина до 10,7 млрд рублей против 17,5-17,8 млрд рублей 17-19 апреля. При этом фактически регулятор уже вошел в необходимый режим ежедневных покупок для выполнения апрельского плана. В самое ближайшее время не исключена глобальная фиксация прибыли по доллару на Forex после его активного укрепления с конца прошлой недели, что позволило бы рублю укрепиться до 61-61,5 руб./$1. Тем не менее, перспективам отечественной валюты может помешать коррекция цен на нефть с текущих максимумов. В этом случае доллар может вновь попытаться протестировать уровни выше 62 руб./$1".
"В пользу укрепления нацвалюты говорят высокие цены на нефть, приближающийся пик налоговых платежей (25 апреля) и предстоящие завтра размещения ОФЗ. Дополнительную порцию позитива рынок получил накануне, после публикации разъяснений от OFAC, продлевающих до 23 октября 2018 года разрешение на операции с "РусАлом", направленные на "продолжение и прекращение текущего бизнеса". Ранее разрешение на проведение подобных операций действовало лишь до 5 июня. Кроме того, американские власти до 23 октября рассмотрят ходатайство "РусАла" об исключении компании из SDN списка. Смягчение санкционной риторики, возможно, является следствием усилий европейской стороны, направленных на ограничение негативных последствий санкций для европейского бизнеса. Основным препятствием для более заметного укрепления рубля на этом фоне является доминирующее на глобальных площадках снижение "аппетита к риску" на фоне укрепления доллара в последние дни", - считают аналитики Нордеа банка.
Ставки на рынке краткосрочных и среднесрочных (1-6 месяцев) рублевых межбанковских кредитов во вторник продолжили снижаться. Так, ставка MosPrime Rate по кредитам "овернайт" уменьшилась еще на 4 базисных пункта (б.п.) - до 7,22% годовых, ставка MosPrime Rate по кредитам на семидневный срок опустилась на 2 б.п. - до 7,29% годовых. Ставки на сроки 1 и 3 месяца снизились на 1 б.п. - до 7,38% годовых, на срок 6 месяцев - также на 1 б.п., до 7,39% годовых.
Банк России провел во вторник, 24 апреля, традиционный недельный депозитный аукцион, в рамках которого банки разместили в ЦБ РФ 2,5 трлн рублей (при лимите 2,5 трлн рублей и спросе со стороны банков 2,667 трн рублей) в среднем по ставке 7,22% годовых. На предыдущем аналогичном депозитном аукционе, состоявшемся 17 апреля, банки разместили в ЦБ 2 трлн 584,3 млрд рублей (при лимите 2,9 трлн рублей) в среднем по ставке 7,22% годовых.
Кроме того, Банк России 24 апреля провел аукцион по размещению восьмого выпуска купонных облигаций (КОБР). Банку России удалось разместить бумаги данного выпуска всего на 26,84 млрд рублей по цене отсечения 100% от номинала. При этом объем предложения со стороны ЦБ РФ составлял 584,942 млрд рублей.
5
